Oblis vous dévoile quelques-unes des opérations dans le pipeline du marché primaire obligataire. Certaines de celles-ci pourraient être bouclées assez rapidement. À noter que les obligations récemment émises sont reprises dans notre sélection.
SUEDZUCKER - Le groupe sucrier allemand Suedzucker est attendu sur le marché obligataire avec un emprunt d’une durée de cinq ans. Sa taille devrait être comprise entre 300 et 500 millions d’euros. Les autres détails (coupon, prix d’émission…) ne sont pas encore connus au stade actuel. Le contexte est plutôt favorable pour Suedzucker qui a confirmé le 13 octobre dernier ses prévisions de résultats pour l’ensemble de son exercice fiscal.
AIR FRANCE-KLM - La compagnie aérienne Air France-KLM (EPA:AIRF) a indiqué qu’il envisageait d’émettre, "plus tard en 2022 ou 2023", des obligations perpétuelles pour refinancer sa dette. Le montant levé à cette occasion pourrait aller jusqu’à 1,2 milliard d’euros. La décision finale sera prise "en fonction des conditions de marché", a encore précisé Air France-KLM.
VODAFONE / ALTICE - L’opérateur britannique Vodafone (LON:VOD) et Altice (AS:ATCA), la maison-mère de SFR (EPA:SFRGR), ont annoncé la semaine dernière la création d’une coentreprise pour déployer la fibre optique en Allemagne. Cette coentreprise, baptisée FiberCo, devrait connecter 7 millions de foyers en six ans. Le montant de l’investissement est estimé à 7 milliards d’euros, dont 70% sera financé par de la dette. FiberCo est détenue à parts égales par Vodafon et Altice.
BP (LON:BP) / ARCHEA - Le géant britannique des hydrocarbures a annoncé, il y a quelques jours, l’acquisition d’Archaea Energy, un producteur américain de gaz "renouvelable" (produit notamment à partir de déchets). Cette acquisition qui reste soumise à l’approbation des autorités de contrôle totalise 4,1 milliards de dollars, dont 3,3 milliards en cash et 0,8 milliard de dette. BP pourrait être tenté de refinancer celle-ci par appel au marché obligataire.
ADANI GROUP - Le conglomérat international indien Adani envisage de lever au moins 10 milliards de dollars de nouvelles dettes sur les douze prochains mois, selon des informations Bloomberg. L’argent levé servira à refinancer des dettes existantes et à soutenir des projets en cours de développement, a ajouté l’agence de presse. Adani Group est actif dans la production d’électricité, les terminaux portuaires, la logistique ou encore l’agribusiness… Le groupe indique sur son site internet peser l’équivalent de 218 milliards de dollars de capitalisation boursière.