Investing.com — Vendredi, les analystes de Stifel ont révisé l’objectif de cours pour les actions de Forward Air (NASDAQ:FWRD), le réduisant à 21$ contre 22$ précédemment, tout en maintenant une recommandation de conservation sur le titre. Se négociant à 17,09$, la société semble surévaluée selon les métriques de Juste Valeur d’InvestingPro. Cet ajustement fait suite au rapport d’EBITDA ajusté du premier trimestre 2025 de Forward Air de 215,6 millions $, qui a dépassé à la fois la fourchette d’estimation pré-publiée de 54 millions $ à 59 millions $ et le consensus antérieur d’environ 62 millions $.
Les résultats supérieurs aux attentes de l’entreprise ont été attribués à l’amélioration des marges dans ses segments Fret Accéléré et Intermodal. Cependant, l’analyste a noté que le Ratio d’Exploitation (OR) ajusté d’Omni de 99% n’a pas répondu à leurs attentes de 100 points de base. Les données d’InvestingPro révèlent d’importants défis financiers, avec un ratio dette/capitaux propres préoccupant de 13,92x et un faible score global de santé financière. Malgré cela, les résultats globaux ont été décrits comme solides et stables dans un environnement de marché volatil.
Les actions stratégiques de tarification de Forward Air, qui ciblaient le fret de classe de qualité inférieure au sein de l’activité Expédition, ont été créditées pour l’amélioration du mix et le renforcement de la rentabilité. Ces avantages devraient se poursuivre. De plus, l’intégration opérationnelle d’Omni est largement terminée, et l’entreprise se concentre désormais sur une meilleure intégration commerciale, y compris les opportunités de ventes croisées.
Dans un geste confiant, la direction de Forward Air a annoncé son intention de doubler le chiffre d’affaires de l’entreprise à 5 milliards $ dans les cinq ans, ce qui nécessiterait un taux de croissance annuel composé (CAGR) de 15%. Cet objectif ambitieux est fondé sur une normalisation du marché et suppose au moins un ou deux cycles supplémentaires. L’analyse de Stifel suggère que, bien que les perspectives de l’entreprise semblent prometteuses, il reste encore d’importants défis à relever à court terme.
Dans d’autres actualités récentes, Forward Air Corporation a publié ses résultats du premier trimestre 2025, révélant un écart notable tant au niveau du bénéfice par action (BPA) que du chiffre d’affaires par rapport aux prévisions des analystes. Le BPA de l’entreprise a été rapporté à -1,68$, nettement inférieur à la prévision de -0,44$, tandis que le chiffre d’affaires du trimestre était de 613 millions $, en deçà des 651,3 millions $ anticipés. Malgré ces défis, Forward Air a rapporté une augmentation de 13,2% du chiffre d’affaires en glissement annuel, avec un EBITDA consolidé de 69 millions $ et une marge de 11,2%. L’entreprise s’est fixé un objectif ambitieux de doubler son chiffre d’affaires à 5 milliards $ au cours des cinq prochaines années, en se concentrant sur la croissance organique et le renforcement des relations clients. Pendant ce temps, l’analyste de Jefferies, Stephanie Moore, a révisé l’objectif de cours des actions Forward Air à 35$ contre 45$, mais a maintenu une recommandation d’achat, citant les incertitudes macroéconomiques impactant les volumes. Le processus d’examen stratégique, qui comprend l’exploration de ventes potentielles, a été initié par le conseil d’administration de Forward Air en janvier. Moore suggère qu’une prise de contrôle privée pourrait être la voie la plus avantageuse pour les investisseurs.
Cet article a été généré et traduit avec l’aide de l’IA et revu par un rédacteur. Pour plus d’informations, consultez nos T&C.