Investing.com — Mediobanca (BIT:MDBI) a enregistré un bénéfice net de 1 milliard € au cours des neuf premiers mois de son exercice fiscal, porté par une croissance généralisée du chiffre d’affaires et une forte génération de capital.
Le chiffre d’affaires du groupe a augmenté de 5% sur un an pour atteindre 2,8 milliards €, avec une contribution de toutes les activités principales.
Le chiffre d’affaires de la gestion de patrimoine a augmenté de 5% à 727 millions €, celui de la banque d’entreprise et d’investissement a progressé de 26% à 677 millions €, et celui du crédit à la consommation a augmenté de 7% à 954 millions €.
Le chiffre d’affaires des assurances est resté stable à 349 millions €. Le ratio coûts/revenus du groupe est demeuré inférieur à 43%, et le coût du risque a diminué à 47 points de base.
Le bénéfice par action a atteint 1,19 €, en hausse de 7% par rapport à l’année précédente. Le rendement des capitaux propres tangibles s’est amélioré à 14%, soit une augmentation de 60 points de base sur la même période.
Le bénéfice net pour le seul troisième trimestre s’est établi à 334 millions €, inchangé par rapport au trimestre précédent. Le chiffre d’affaires du trimestre a totalisé 920 millions €, soit une augmentation de 3% par rapport à la même période l’année dernière.
La croissance trimestrielle s’est manifestée dans la plupart des divisions. Le chiffre d’affaires de la gestion de patrimoine a augmenté de 6% à 247 millions €, celui de la banque d’entreprise et d’investissement a progressé de 17% à 226 millions €, et celui du crédit à la consommation a grimpé de 7% à 326 millions €.
Le chiffre d’affaires des assurances a diminué de 16% à 106 millions €. Le revenu net d’intérêts est resté stable à 497 millions €, en hausse de 1% par rapport au trimestre précédent.
Les revenus de commissions se sont élevés à 273 millions €, en hausse de 15% sur un an, suite à une forte performance des services de conseil au deuxième trimestre.
Le coût du risque a continué de baisser au troisième trimestre, atteignant 39 points de base. Des améliorations ont été constatées tant dans les portefeuilles d’entreprises que de consommateurs.
Mediobanca a confirmé ses prévisions pour l’ensemble de l’exercice fiscal se terminant en juin 2025. Elle prévoit des entrées nettes de 9 à 10 milliards €, un revenu net d’intérêts solide, une croissance à deux chiffres des revenus de commissions, et une croissance du bénéfice par action entre 6% et 8%.
Le groupe vise à maintenir une distribution élevée aux actionnaires, ciblant une distribution en espèces de 70% ainsi qu’un programme de rachat d’actions en cours.
Le ratio CET1 de la banque s’établissait à 15,6%, renforcé par les ajustements de Bâle IV. Un rachat d’actions de 385 millions €, approuvé l’année dernière, est déjà réalisé à 71%.
Mediobanca versera un acompte sur dividende de 0,56 € par action en mai, le solde étant payable en novembre.
Ces résultats font suite à l’annonce d’un projet de fusion avec Banca Generali (BIT:GASI). L’opération vise à former un nouveau leader européen de la gestion de patrimoine, avec des actifs financiers totaux de plus de 210 milliards € et des entrées nettes dépassant 15 milliards €.
Sur une base combinée, le groupe afficherait un chiffre d’affaires de 4,4 milliards € et un bénéfice net de 1,5 milliard €, dont la moitié proviendrait de la gestion de patrimoine. Le rendement des capitaux propres tangibles s’établirait à 20%. Les prévisions de distribution jusqu’à l’exercice 2026 restent inchangées à 4 milliards €.
Cet article a été généré et traduit avec l’aide de l’IA et revu par un rédacteur. Pour plus d’informations, consultez nos T&C.