Des nouvelles obligations à taux fixe et variable par 1.000 euros pour Volkswagen
Volkswagen (XETRA:VOWG) est décidément très actif sur le marché des capitaux. Après avoir placé pour 2,5 milliards d’euros d’obligations perpétuelles le 17 mars dernier, le constructeur allemand vient de remettre le couvert avec l’émission d'emprunt à taux fixe et à taux variable.
Cette double émission lui a permis de récolter un total de 900 millions d'euros, par coupures de 1.000 euros.
L’obligation à taux fixe a offert un coupon de 0,75% et arrivera à maturité en avril 2021. Dans les premiers échanges sur le marché secondaire, elle se traite à 100,50% du nominal.
L’obligation à taux variable propose un coupon calculé sur base du taux Euribor à trois mois augmenté d’une prime de 25 points de base (0,25%). Sa maturité est fixée au 16 octobre 2017.
L’émetteur n’est autre que Volkswagen Financial Services AG. Les ratings de ces émissions « senior » se situent à « A3 » chez Moody’s et « A » chez Standard & Poor’s.