En dépit des mouvements correctifs des indices boursiers européens ces dernières séances, les indices américains sont quant à eux toujours bien orientés à la hausse, ne laissant transparaitre aucun signe de faiblesse.
En cette période de publication des résultats des principales entreprises américaines, je vous propose un cadrage technique du Dow Jones et du S&P 500, ainsi que de nombreuses stratégies de trading pour profiter d'éventuels décalages de marchés sur les indices américains.
Stratégies de Trading
Dow Jones (US30) :
1) Achat agressif entre 16 880 et 16 800, stop sous les 16 700, objectifs 17 000 et plus hauts annuels
2) Achat sur repli entre 16730 et 16 700, stop sous les 16 700, mêmes objectifs
3) Vente sur cassure des 16 700, stop 50 points, objectifs 16 050 et 15 340
S&P 500 (SPX500) :
1) Achat agressif à 1960, stop 5 points, objectifs 1985 et plus hauts annuels
2) Achat sur cassure des 1973, stop 5 points, objectifs 1985 et plus hauts annuels
3) Vente spéculative sur cassure des 1960, stop 5 points, objectif 1930 voire 1900
Dow Jones Industrial Average - US30
- Oblique de support partant des plus bas annuels à 15 340
- Oblique de résistance passant par tous les sommets depuis mars 2014
- Biseau ascendant ayant des implications baissières
- RSI : Range au-dessus de la ligne des 50, confirmant la tendance haussière
- Supports : 16 730, 16 360, 16 050, 16 655, 15 340, 14 730
- Résistances : 17 070 / 17 100
- Canal haussier de court terme en place depuis le 13 juin
- Supports : 16 890/40, 16 745, 16 700, 16 340
- Résistances : 16 990, 17 070, 17 100
Tant que le Dow Jones sera orienté à la hausse dans un canal haussier, aucune alerte baissière ne sera donnée sur cet indice. Si les résultats des principales entreprises américaines ressortent supérieurs aux attentes et que souffle un nouveau vent d'espoir sur le marché, il y a de fortes probabilités pour que le Dow Jones revienne sous ses plus hauts annuels à 17 070 voire créer de nouveaux plus hauts.
Le seul risque baissier visible sur l'US30 concerne la formation d'un potentiel biseau ascendant, témoignant d'un potentiel essoufflement des cours et un besoin de corriger. Pour pouvoir valider un scénario baissier ne serait-ce de court terme, il faudrait une rupture de la dynamique en place matérialisée par le canal haussier 4 heures, et une confirmation par la cassure des 16 700 en cours de clôture journalière.
S&P 500 - SPX500
- Canal haussier en place depuis les plus bas de juin 2013
- RSI : Range au-dessus des 50 et double sommet dans la zone de surachat
- Supports : 1930, 1900, 1860, 1815, 1735, 1650, 1560
- Résistances : 1985, 2000
- Canal haussier en place depuis le 12 juin dernier
- Supports : 1960, 1945, 1928/25, 1915
- Résistances : 1973/75, 1985, 1995
Ici le constat est le même que sur le Dow Jones, il n'y a aucun élément tangible pour prévoir une baisse prochaine de l'indice. La tendance de fond est extrêmement haussière, à court terme les cours oscillent dans un canal haussier, et aucun support important n'a été cassé. L'environnement technique est donc toujours favorable à des stratégies d'achat sur replis.
Pour les vendeurs, il est préférable d'attendre de vrais signaux, tel que la cassure du canal haussier 4 heures ou encore le support à 1960 en cours de clôture. Les éléments techniques pouvant aller dans le sens d'une correction sont la présence des cours dans la partie haute de son canal journalier et la présence d'un double top sur le RSI. Une cassure des 60 sur le RSI pourrait être un pré-signal de baisse ce qui pourrait favoriser un retour du SP500 sur le support à 1900 voire la borne basse du canal à 1870.
Toujours est-il qu'il ne vaut mieux pas se mettre en quête du point ici, et éviter de trader à contre tendance tant qu'aucun signal n'aura été donné sur le court terme.
Par Romain Cappe, Analyste de Marché Junior pour DailyFX