L’entreprise énergétique allemande EnBw (Energie Baden-Württemberg AG), via sa filiale EnBW International Finance BV, a récemment sollicité les investisseurs au détour, notamment, d’un emprunt arrivant à échéance en 2030. Cette obligation est déjà disponible sur le marché secondaire.
Concrètement, il y a moyen d’acheter cette nouvelle obligation EnBw International Finance BV à 100,45% du nominal. Autrement dit, l’investisseur bénéficie d’un rendement de 3,80% compte tenu d’une maturité égale au 23 mai 2030 et d’un coupon de 3,85%.
La coupure est de 1.000 euros tandis que le rating chez Standard & Poor’s est de « A- », dans la catégorie « Investment grade ».
Cette souche obligataire a permis au groupe allemand de récolter 650 millions d’euros. Ce montant, combiné avec l’émission en parallèle d’un autre emprunt, porte le total levé par EnBW à la mi-novembre à 1,5 milliard d’euros.
Mise en œuvre de la transition énergétique
Les fonds collectés permettent de préfinancer les grands investissements nécessaires à la mise en œuvre de la transition énergique, a expliqué le groupe de Karlsruhe à l’issue de l’opération.
Le cash collecté sera ainsi exclusivement destiné à financer ou refinancer des projets respectueux du climat. Ils comprennent des parcs solaires en Allemagne et en France, des parcs éoliens terrestres et offshores, des stations de recharge rapide pour véhicules électriques ainsi que l'expansion et la modernisation des infrastructures de réseau.
EnBW compte investir en moyenne 4,5 milliards d’euros bruts par an pour tendre vers la neutralité carbone, a déclaré le directeur financier, Thomas Kusterer.
Réorientation stratégique
Depuis 2013, EnBW a réorienté sa trajectoire pour passer d’une entreprise d’énergie classique vers un groupe actif dans les énergies renouvelables, les réseaux d’électricité et de télécommunication, l’électromobilité et les solutions énergétiques intelligentes. Il vise la neutralité carbone d’ici 2035.
Actif dans 8 pays, EnBW emploie près de 27.000 personnes et sert environ 5,5 millions clients (particuliers ou professionnels). Il a réalisé un chiffre d’affaires de 56 milliards d’euros en 2022, sur base des dernières données annuelles disponibles.
Ses derniers résultats trimestriels sont disponibles via ce lien URL.
Sa capitalisation boursière à la Bourse de Francfort atteint environ 22,4 milliards d’euros.