NEW YORK - Atlantica Sustainable Infrastructure plc (NASDAQ:AY), opérateur diversifié d'énergies renouvelables et d'autres actifs d'infrastructure, a accepté un rachat par un consortium dirigé par Energy Capital Partners (ECP), une société de capital-investissement spécialisée dans les investissements dans les infrastructures énergétiques. L'accord définitif, annoncé aujourd'hui, prévoit que les actionnaires d'Atlantica recevront 22 dollars par action en espèces, ce qui valorise la société à environ 2,55 milliards de dollars.
Le prix de l'offre représente une prime de 18,9 % par rapport au cours de clôture des actions d'Atlantica le 22 avril 2024, dernier jour de bourse avant que les spéculations sur une acquisition potentielle ne fassent surface. Il représente également une prime de 21,8 % par rapport au cours moyen pondéré en fonction du volume sur 30 jours jusqu'à cette date.
La transaction sera réalisée par le biais d'un plan d'arrangement en vertu de la loi britannique sur les sociétés de 2006 (U.K. Companies Act 2006). Le principal actionnaire d'Atlantica, Algonquin Power & Utilities Corp. et Liberty (AY Holdings), B.V., qui détiennent collectivement environ 42,2 % des actions d'Atlantica, se sont engagés à soutenir l'opération.
Michael D. Woollcombe, président du conseil d'administration d'Atlantica, a déclaré qu'après un processus d'examen approfondi avec des conseillers externes, le conseil a déterminé à l'unanimité que l'acquisition offrait la meilleure valeur pour les actionnaires. Santiago Seage, PDG d'Atlantica, a exprimé sa confiance dans la poursuite de la stratégie de croissance de la société en tant qu'entité privée avec le soutien d'ECP.
Andrew Gilbert, partenaire d'ECP, a souligné les excellents résultats d'Atlantica et l'opportunité d'accélérer sa croissance grâce au partenariat.
La réalisation de l'opération est soumise à l'approbation des actionnaires, à la sanction de la Haute Cour de justice d'Angleterre et du Pays de Galles et à diverses autorisations réglementaires, notamment en vertu de la loi Hart-Scott-Rodino et de la Federal Energy Regulatory Commission (Commission fédérale de réglementation de l'énergie) aux États-Unis. La transaction devrait être finalisée entre le quatrième trimestre 2024 et le premier trimestre 2025. À la suite de l'acquisition, Atlantica deviendra une société privée et ses actions seront retirées des marchés publics.
Atlantica prévoit de maintenir son dividende trimestriel actuel de 0,445 $ par action jusqu'à la clôture de la transaction, sous réserve de l'approbation du conseil d'administration.
Citi a été le conseiller financier d'Atlantica, tandis que Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom (UK) LLP a fourni des conseils juridiques. Latham & Watkins LLP a conseillé ECP, et J.P. Morgan Securities LLC, ainsi que Weil, Gotshal & Manges LLP, ont conseillé Algonquin.
Cet article est basé sur un communiqué de presse publié par Atlantica Sustainable Infrastructure plc.
Perspectives InvestingPro
Alors qu'Atlantica Sustainable Infrastructure plc (NASDAQ:AY) se prépare à devenir une entité privée, un examen plus approfondi de la santé financière et de la performance du marché de la société grâce aux données d'InvestingPro peut offrir aux actionnaires un aperçu supplémentaire de la proposition de valeur de l'acquisition.
La capitalisation boursière d'Atlantica, avant l'annonce de l'acquisition, s'élevait à 66,74 millions de dollars, un chiffre qui souligne l'ampleur du rachat par rapport à la taille de l'entreprise. Malgré une croissance modeste du chiffre d'affaires de 3,44 % au cours des douze derniers mois (T2 2024), le ratio C/B élevé de 245,74 indique que les investisseurs sont prêts à payer une prime pour les bénéfices de la société. Cette prime se reflète également dans le ratio C/B ajusté de 195,82 pour la même période, qui reste élevé même en tenant compte des attentes en matière de bénéfices à court terme.
La société a également connu une forte volatilité des prix, avec une chute de 20,8 % au cours des trois derniers mois précédant Y2024.D149. Néanmoins, la stabilité financière d'Atlantica est évidente, car elle détient plus de liquidités que de dettes dans son bilan, ce qui est un signe rassurant pour les investisseurs dans le cadre du processus d'acquisition. En outre, les liquidités de la société dépassent ses obligations à court terme, ce qui constitue un coussin de sécurité susceptible d'offrir un certain degré de flexibilité opérationnelle pendant la transition vers la propriété privée.
Pour ceux qui souhaitent approfondir le paysage financier d'Atlantica, InvestingPro propose une analyse complète et d'autres conseils InvestingPro. Parmi les points clés à prendre en compte, citons la croissance attendue du revenu net de la société cette année et les prévisions de rentabilité des analystes pour l'exercice en cours. En gardant ces facteurs à l'esprit, les actionnaires peuvent trouver un intérêt supplémentaire à explorer les 10 conseils supplémentaires d'InvestingPro disponibles, qui peuvent être consultés à l'adresse suivante : https://www.investing.com/pro/AY. Pour améliorer votre stratégie d'investissement, utilisez le code de réduction PRONEWS24 pour bénéficier d'une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou bi-annuel Pro et Pro+.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.