DALLAS - MNC Capital Partners, L.P. a porté son offre d'achat de Vista Outdoor, Inc. à 42,00 dollars par action, ce qui valorise la société à environ 3,2 milliards de dollars. Cette nouvelle proposition, annoncée mercredi, représente une prime de 55 % par rapport au cours moyen avant que la transaction potentielle avec Czechoslovak Group a.s. (CSG) ne soit rendue publique le 16 octobre 2023.
La dernière offre de MNC est également nettement plus élevée que le prix de clôture précédent avant son offre initiale du 19 février 2024, ce qui représente une augmentation de plus de 40 %. Mardi, l'action de Vista Outdoor a clôturé à 33,78 dollars, soit près de 25 % de moins que l'offre actuelle de MNC.
MNC, qui a fait sa première offre en février lorsque les actions de Vista se négociaient en dessous de 30 dollars, a décrit cette nouvelle offre comme son "dernier effort" pour l'acquisition, sans avoir l'intention de la relever davantage. La société estime que l'acquisition serait bénéfique pour les actionnaires et les employés de Vista, ainsi que pour la sécurité nationale.
La proposition est structurée comme une transaction entièrement en numéraire, MNC déclarant qu'elle n'a pas d'obstacles réglementaires à franchir et qu'elle n'est pas subordonnée à un financement. MNC a confirmé qu'elle possédait les engagements nécessaires en matière de dettes et de capitaux propres pour conclure l'opération avec succès.
MNC demande instamment au conseil d'administration de Vista de s'engager rapidement et de signer un accord de fusion basé sur les conditions proposées. MNC est convaincu qu'un accord définitif pourrait être conclu rapidement.
Ce rapport est basé sur un communiqué de presse de MNC Capital Partners, L.P.
Dans d'autres nouvelles récentes, Vista Outdoor Inc. a connu des développements importants concernant sa division Kinetic Group. La société a maintenu son engagement de vendre la division à Czechoslovak Group (CSG) pour un montant de 1,96 milliard de dollars, malgré le retrait d'une offre de 2 milliards de dollars prétendument influencée par les allégations de MNC Capital concernant des ruptures de contrat. MNC Capital, qui a tenté sans succès d'acquérir Vista à trois reprises, est resté silencieux sur la question.
En ce qui concerne les notes des analystes, Lake Street Capital Markets a rétrogradé Vista Outdoor d'Achat à Tenir, tandis que B.Riley a maintenu une note d'Achat sur le titre et a augmenté son objectif de prix. Le chiffre d'affaires total de la société au quatrième trimestre a atteint 2,75 milliards de dollars, avec des marges d'EBITDA ajustées de 16,1 %.
Il s'agit des derniers développements dans l'histoire de Vista Outdoor.
Perspectives InvestingPro
A la lumière de la récente offre d'acquisition de Vista Outdoor, Inc. (VSTO) par MNC Capital Partners, L.P., l'analyse détaillée d'InvestingPro fournit un aperçu plus approfondi de la santé financière de l'entreprise et de la performance du marché. Le code promo PRONEWS24 offre 10% de réduction supplémentaire sur un abonnement annuel ou biannuel Pro et Pro+, donnant accès à des conseils complets d'InvestingPro qui peuvent éclairer davantage les décisions d'investissement.
Selon InvestingPro Data, la capitalisation boursière de Vista Outdoor s'élève à 1,97 milliard USD, avec un ratio C/B étonnamment élevé de -359,89, reflétant les inquiétudes des investisseurs quant à la rentabilité récente. Cependant, le ratio C/B ajusté pour les douze derniers mois à compter du quatrième trimestre 2024 s'améliore considérablement pour atteindre 10,19, ce qui suggère une meilleure valorisation lorsque l'on se concentre sur les bénéfices normalisés. En outre, le chiffre d'affaires de la société pour la même période s'élève à 2,746 milliards USD, malgré une baisse de 10,84%.
Les conseils d'InvestingPro soulignent que Vista Outdoor a un rendement élevé pour les actionnaires et un fort rendement des flux de trésorerie disponibles, ce qui pourrait être intéressant pour les investisseurs à la recherche de sociétés ayant un potentiel de rendement élevé. En outre, bien que Vista n'ait pas été rentable au cours des douze derniers mois, les analystes prévoient que la société redeviendra rentable cette année. Il est également noté que les actifs liquides de Vista Outdoor dépassent ses obligations à court terme, ce qui indique une position de liquidité solide.
Les perspectives d'InvestingPro, qui comprennent 9 conseils supplémentaires pour Vista Outdoor, pourraient être particulièrement précieuses pour les actionnaires qui évaluent l'offre d'acquisition. L'action se négociant à 33,78 $, proche de l'offre de MNC de 42,00 $ par action, il est essentiel de comprendre les indicateurs financiers sous-jacents et les attentes des analystes. Les investisseurs intéressés par une analyse plus complète peuvent consulter ces conseils sur https://www.investing.com/pro/VSTO.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.