Vendredi, Piper Sandler a ajusté ses perspectives sur les actions de MongoDB, Inc. (NASDAQ:MDB) en réduisant l'objectif de prix à 350 $, contre 480 $ précédemment, tout en conservant une note de surpondération sur le titre.
Cette révision intervient alors que MongoDB et d'autres fournisseurs de logiciels d'entreprise, tels que Workday, Salesforce et Veeva Systems, ont récemment annoncé une baisse de leurs prévisions pour l'ensemble de l'année en raison des défis macroéconomiques et des pressions budgétaires liées à l'IA.
L'analyste de Piper Sandler a déclaré que les prévisions de croissance du deuxième semestre pour MongoDB ont été revues à la baisse à 10 %, une diminution par rapport aux 15 % prévus précédemment.
Ce changement est attribué à des tendances de consommation plus faibles qui pourraient affecter le taux de croissance de la base de données en nuage Atlas de MongoDB, maintenant projeté à 20 % pour la seconde moitié de l'année, en baisse par rapport à une estimation précédente de 25 %.
À la lumière de ces développements, l'ajustement de l'objectif de prix reflète non seulement la baisse des estimations de croissance, mais aussi une réduction du multiple cible de la valeur de l'entreprise par rapport au flux de trésorerie disponible (EV/FCF), désormais fixé à 30 fois, contre 32 fois précédemment. Ce changement est dû à l'augmentation des risques d'exécution dans l'environnement économique actuel.
Malgré cette révision à la baisse, l'analyste voit une lueur d'espoir. La baisse de 24 % de MongoDB depuis le début de l'année, ainsi qu'une liquidation de 26 % après le marché (AMC), ont fait passer le cours de l'action sous la barre des 230 dollars, ce qui contraste fortement avec son point d'entrée en 2024 à 408,85 dollars.
Selon l'analyste, cette baisse présente un équilibre risque-récompense plus intéressant, et il recommande d'acheter des actions MongoDB au niveau actuel, qui se négocie à 8,2 fois la valeur d'entreprise estimée par rapport aux ventes (EV/S) pour l'année civile 2025, proche de la valeur la plus basse sur cinq ans de 7,1 fois.
Perspectives InvestingPro
Alors que MongoDB, Inc. navigue dans un paysage économique difficile, les mesures en temps réel et les analyses d'experts deviennent cruciales pour que les investisseurs puissent prendre des décisions éclairées. Selon les données d'InvestingPro, la capitalisation boursière de MongoDB s'élève à 22,74 milliards de dollars, ce qui reflète l'envergure de l'entreprise dans le secteur concurrentiel de la technologie. Malgré une période difficile, avec un ratio cours/bénéfice (P/E) de -125,23 et une récente chute du cours, la croissance du chiffre d'affaires de MongoDB reste forte, à 31,07% sur les douze derniers mois au T4 2024, ce qui souligne la solidité de l'entreprise sous-jacente.
Les conseils d'InvestingPro suggèrent que le revenu net de MongoDB devrait augmenter cette année, et l'action se négocie actuellement près de son plus bas de 52 semaines, ce qui indique un point d'entrée potentiel pour les investisseurs à la recherche de valeur. De plus, l'indice de force relative (RSI) de l'action suggère qu'elle se trouve en territoire survendu, ce qui pourrait intéresser ceux qui cherchent à capitaliser sur les réactions excessives du marché.
Pour ceux qui souhaitent approfondir la santé financière et les perspectives d'avenir de MongoDB, InvestingPro propose des conseils supplémentaires, notamment sur les multiples de valorisation et les niveaux d'endettement de l'entreprise. Les investisseurs peuvent accéder à ces perspectives en visitant la page d'InvestingPro consacrée à MongoDB. En outre, en utilisant le code de coupon PRONEWS24, les investisseurs peuvent bénéficier d'une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou bi-annuel Pro et Pro+, débloquant ainsi une mine d'informations pour guider leurs stratégies d'investissement.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.