Mardi, B.Riley a ajusté ses perspectives sur FuelCell Energy (NASDAQ:FCEL), réduisant l'objectif de prix de l'action à 1,50 $ à partir de 2,00 $, tout en maintenant une position Neutre sur les actions de la société. L'analyste de la société a cité un nombre d'actions plus élevé comme raison principale de la révision à la baisse de l'objectif de prix.
FuelCell Energy, un leader dans le développement de solutions de piles à combustible propres et innovantes, a déclaré des revenus et un EBITDA pour le deuxième trimestre de l'année fiscale 2024 qui correspondent aux attentes des analystes. Le chiffre d'affaires de l'entreprise pour le trimestre était de 22,4 millions de dollars avec une perte d'EBITDA de 26,5 millions de dollars. Ces résultats sont légèrement supérieurs aux prévisions de B.Riley, qui tablait sur un chiffre d'affaires de 20,9 millions de dollars et une perte d'EBITDA de 24,3 millions de dollars, et dépassent également le consensus général du marché, qui prévoyait un chiffre d'affaires de 21,3 millions de dollars et une perte d'EBITDA de 20,1 millions de dollars.
L'entreprise a annoncé une réduction de ses investissements prévus pour l'exercice 2024 à hauteur de 30 millions de dollars, les dépenses reportées étant désormais prévues pour l'exercice 2025. Malgré cela, le carnet de commandes de FuelCell a augmenté d'une année sur l'autre, passant de 1,02 milliard de dollars à 1,06 milliard de dollars à la fin du deuxième trimestre.
En outre, la technologie de FuelCell sera utilisée dans un projet de biogénération par Ameresco, ce qui contribuera à hauteur de 12 millions de dollars au carnet de commandes de l'entreprise. De plus, une entente récente visant à fournir 42 modules de piles à combustible au carbonate améliorés de 1,4 mégawatt à GGE, ainsi qu'un contrat de service de sept ans, devrait ajouter environ 160 millions de dollars au carnet de commandes, bien que cette somme n'ait pas été incluse dans les chiffres de la fin du trimestre. La comptabilisation des revenus pour les six premiers modules de cet accord est prévue au quatrième trimestre de l'exercice 2024.
Autre fait marquant, FuelCell a prolongé son accord de développement conjoint avec ExxonMobil jusqu'au 31 décembre 2026. Dans le cadre de ce partenariat, Esso Nederland BV, filiale d'ExxonMobil, construit une usine pilote de captage et de stockage direct du carbone dans les gaz de combustion (CSC) en utilisant la technologie de FuelCell au complexe de fabrication de Rotterdam, le début du projet étant prévu pour 2026.
Dans d'autres nouvelles récentes, FuelCell Energy a fait état de développements importants. TD Cowen a réitéré une note de Hold sur la société, en maintenant un objectif de prix de 2,00 $. Les résultats financiers de FuelCell Energy ont été conformes aux estimations de TD Cowen et du consensus. La société a élargi son partenariat avec ExxonMobil et a fait progresser ses projets avec GGE et Ameresco.
FuelCell Energy a également ajusté sa stratégie financière pour l'exercice 2024, en réduisant les dépenses prévues de 30 millions de dollars, ce qui témoigne d'une approche stratégique de la planification financière. L'entreprise a conclu un accord substantiel de 160 millions de dollars avec Gyeonggi Green Energy Co. Ltd (GGE) en Corée du Sud, impliquant l'achat de 42 modules de piles à combustible améliorés de 1,4 mégawatt, un développement qui devrait générer des revenus importants.
L'entreprise a accueilli Tyrone Michael (TJ) Jordan, vétéran de l'industrie, au sein de son conseil d'administration, une décision stratégique qui devrait lui apporter de précieuses informations. Enfin, FuelCell Energy a conclu un accord de financement de projet d'un montant total de 13 millions de dollars avec Liberty Bank et Connecticut Green Bank pour deux de ses projets de piles à combustible.
Perspectives InvestingPro
Alors que FuelCell Energy (NASDAQ:FCEL) navigue dans les complexités du secteur de l'énergie, des données récentes d'InvestingPro fournissent une vue nuancée de la santé financière de la société et de la performance du marché. Avec une capitalisation boursière de 442,48 millions de dollars, FuelCell Energy est un acteur important dans le secteur de l'énergie propre, et ses indicateurs financiers reflètent à la fois les défis et les opportunités. Le ratio P/E de la société est de -3,48, ce qui indique que les investisseurs sont prêts à parier sur sa croissance future en dépit de sa non-rentabilité actuelle. Ce sentiment se reflète également dans le ratio C/B ajusté pour les douze derniers mois au 1er trimestre 2024, qui est légèrement inférieur, à -3,72.
Cependant, les chiffres de croissance des revenus sont plus inquiétants, avec une baisse significative de -24,12% sur les douze derniers mois au T1 2024, et une baisse trimestrielle encore plus importante de -54,98% au T1 2024. Cela suggère que même si FuelCell Energy a des partenariats stratégiques et une croissance du carnet de commandes, elle est confrontée à des vents contraires substantiels pour générer des revenus réguliers. En outre, la marge bénéficiaire brute pour la même période est négative à -24,39%, ce qui met en évidence les défis en matière de coûts auxquels l'entreprise est actuellement confrontée.
Au milieu de ces données financières, deux Perspectives InvestingPro apportent un éclairage supplémentaire : FuelCell Energy détient plus de liquidités que de dettes dans son bilan, ce qui pourrait lui conférer une certaine flexibilité financière, et la société brûle rapidement ses liquidités, une situation que les investisseurs devraient surveiller de près. Pour ceux qui souhaitent une analyse plus approfondie, InvestingPro propose 13 conseils supplémentaires, qui peuvent être utilisés pour prendre une décision d'investissement en connaissance de cause. En outre, les utilisateurs peuvent utiliser le code de réduction PRONEWS24 pour bénéficier d'une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou biannuel Pro et Pro+.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.