Mercredi, Goldman Sachs a mis à jour ses perspectives sur Casey's General Stores (NASDAQ:CASY), augmentant l'objectif de prix de 263 $ à 280 $ tout en conservant une note neutre sur le titre.
L'ajustement fait suite au rapport du troisième trimestre fiscal de Casey's General Stores, qui a présenté un bénéfice par action (BPA) nettement supérieur à 2,33 $, par rapport à l'estimation consensuelle de 2,14 $. L'augmentation de la performance a été attribuée à une croissance robuste de 4,1 % des ventes dans les magasins comparables, en particulier dans les segments des aliments préparés et des boissons distribuées, qui ont connu une hausse de 7,5 %.
Malgré les résultats positifs des ventes à l'intérieur des magasins, Casey's General Stores a connu des résultats plus faibles dans le segment des carburants. Les marges sur le carburant rapportées pour le troisième trimestre fiscal étaient de 37,3 cents par gallon (CPG), en deçà des 39,0/38,5 CPG prévus. En outre, le nombre de gallons de carburant vendus dans les magasins comparables a diminué d'environ 0,4 % d'une année sur l'autre. La société a observé une tendance à la baisse des marges sur le carburant au cours du quatrième trimestre fiscal, les marges de février étant légèrement inférieures au milieu de la fourchette des 30 CPG.
La direction de Casey's General Stores a décidé de maintenir ses perspectives pour l'ensemble de l'année 2024, qui comprennent un objectif de croissance de l'EBITDA de 8 à 10 %. Toutefois, la réalisation de cet objectif peut présenter des difficultés, car il implique une croissance de l'EBITDA d'environ 22 % pour le quatrième trimestre, en tenant compte de la décélération des marges sur les carburants. Compte tenu de la performance supérieure à celle du troisième trimestre, Goldman Sachs a relevé ses estimations de bénéfice par action pour les exercices 2024 et 2025, ce qui a contribué à la révision de l'objectif de prix.
Casey's General Stores est reconnu pour son activité exceptionnelle de plats préparés, son modèle d'auto-distribution détenu et géré par la société, et sa présence distinctive dans les zones essentiellement rurales du Midwest. Goldman Sachs reconnaît que l'entreprise est un exploitant de magasins de proximité de premier plan. Cependant, la société suggère que le prix actuel de l'action reflète déjà ces atouts, ce qui conduit à un scénario risque/récompense plus équilibré, d'où la décision de maintenir la note Neutre.
Perspectives InvestingPro
Casey's General Stores (NASDAQ:CASY) a fait preuve de résilience dans son segment des aliments préparés, un facteur clé de la récente progression des bénéfices de la société. Afin d'obtenir une vision plus complète de la santé financière et des perspectives d'avenir de l'entreprise, examinons certaines mesures clés d'InvestingPro et de précieux conseils d'InvestingPro.
Les données d'InvestingPro montrent que Casey's a une capitalisation boursière de 10,88 milliards de dollars, avec un ratio C/B de 23,05, ce qui reflète la confiance des investisseurs dans le potentiel de bénéfices de l'entreprise. Le chiffre d'affaires de la société pour les douze derniers mois, au troisième trimestre 2024, s'élève à environ 14,59 milliards de dollars, bien qu'elle ait connu une légère baisse de la croissance des revenus de -4,16% au cours de la même période. En outre, le rendement du dividende au dernier point de données est de 0,58%, avec une croissance notable du dividende de 13,16%.
En se penchant sur les conseils d'InvestingPro, il convient de noter que Casey's a augmenté son dividende pendant un nombre impressionnant de 24 années consécutives, soulignant ainsi son engagement à restituer de la valeur aux actionnaires. En outre, la société a maintenu ses paiements de dividendes pendant 35 années consécutives, ce qui témoigne de sa stabilité financière et de sa fiabilité. Ces aspects sont particulièrement importants pour les investisseurs qui recherchent un revenu régulier par le biais des dividendes. En revanche, il est important de savoir que trois analystes ont revu à la baisse leurs estimations de bénéfices pour la période à venir, et que la société se négocie à un ratio C/B élevé par rapport à la croissance des bénéfices à court terme. Cela pourrait inciter à la prudence les investisseurs qui misent sur une croissance rapide et continue des bénéfices.
Pour ceux qui souhaitent une analyse plus approfondie, d'autres conseils d'InvestingPro sont disponibles et mettent en lumière le niveau modéré d'endettement de Casey, sa rentabilité au cours des douze derniers mois et ses rendements élevés au cours de la dernière décennie. Pour approfondir ces perspectives et prendre des décisions d'investissement éclairées, visitez InvestingPro pour obtenir des données et des analyses complètes. De plus, vous pouvez utiliser le code de coupon PRONEWS24 pour obtenir une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou biannuel Pro et Pro+, donnant accès à un total de 10 InvestingPro Tips pour Casey's General Stores.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.