Le géant des télécommunications japonais SoftBank Group a émis mardi dernier, une émission multi tranches de type senior non sécurisé et notée BB+ par Standard & Poor’s, dans le haut de la catégorie spéculative.
En euro, SoftBank propose deux nouvelles obligations, présentant des coupons de 3,125% et 4%. La première s’échange actuellement à 99,79% du nominal, portant le rendement jusqu’à l’échéance fixée au 19/09/2025 à 3,16%. La seconde se négocie à un cours indicatif de 100,19%, de quoi profiter d’un rendement annuel de 3,98% pendant 12 ans. Les deux emprunts sont libellés par coupures de 100.000 euros.
Par coupures de 200.000 dollars, l’émetteur propose également deux nouveaux titres, disponibles à l’achat légèrement sous le pair et qui offrent des rendements annuels actuels de 4,78% et 5,18% sur 7 et 10 ans.
Le carnet d’ordres total s’est élevé à plus de 20 milliards de dollars, soit presque quatre fois plus que l’offre proposée, témoignant de l’intérêts des investisseurs pour ces emprunts.
Bénéfice net triplé sur l’exercice 2016/17
SoftBank Group, dont la valorisation boursière s'élève à 9.408 milliards de yens (soit 71,36 milliards d'euros) et qui détient des participations dans Sprint, le portail japonais Yahoo ! ou encore Alibaba (NYSE:BABA), a présenté à la clôture de son exercice fiscal décalé 2016/17, un résultat net part du groupe de 1.426,31 milliards de yens (environ 10,84 milliards d’euros au cours actuel) contre 474,17 milliards de yens sur l’exercice précédent (3,60 milliards d’euros). Un triplement du bénéfice aidé par des opérations financières liées à la diversité de ses activités.
Le chiffre d’affaires et le bénéfice d’exploitation ont pour leur part progressé de respectivement 0,2% (8.901 milliards de yens ou 67,61 milliards d’euros) et 12,9% (1.026 milliards de yens ou 7,79 milliards d’euros).
De son côté, l’opérateur télécoms américain Sprint, racheté en 2013 par SoftBank avec pour ambition de le redresser, a réussi à dégager sur le dernier exercice fiscal, des bénéfices en hausse. Ses recettes ont cependant été affaiblies, en raison notamment d’un cours de change dollar/yen défavorable.