Jeudi, JPMorgan a maintenu sa position Neutre sur Soho House & Co Inc. (NYSE:SHCO) avec un objectif de prix constant de 6,00 $. L'évaluation de la firme a pris en compte une compréhension actualisée de la saisonnalité des dépenses opérationnelles (opex) de la société pour l'année 2024, s'attendant à des coûts plus élevés au deuxième trimestre et à des dépenses réduites au second semestre.
Les prévisions de revenus de Soho House pour 2024 et 2025 restent inchangées à environ 1,25 milliard de dollars et 1,35 milliard de dollars, respectivement. En outre, les prévisions d'EBITDA pour ces mêmes années restent inchangées, avec des attentes de 189 millions de dollars et 234 millions de dollars, y compris des ajustements tels que les dépenses de pré-ouverture et les loyers différés sans effet sur la trésorerie. Sans ces ajustements, les estimations de l'EBITDA s'élèvent à 164 millions de dollars pour 2024 et à 208 millions de dollars pour 2025.
L'analyse du cabinet indique que l'évaluation actuelle de Soho House n'est pas exigeante et qu'elle reflète un équilibre entre les risques et les bénéfices potentiels. L'évaluation tient également compte du ralentissement de la croissance des ouvertures de Soho House et d'un ensemble de développements liés à l'échelle.
Le commentaire de JPMorgan suggère qu'en dépit des fluctuations des dépenses opérationnelles attendues en 2024, la santé financière globale de Soho House devrait rester stable avec un chiffre d'affaires et un EBITDA constants au cours des deux prochaines années. Ces perspectives soutiennent la décision du cabinet de conserver la note Neutre sur l'action de la société.
Dans d'autres nouvelles récentes, Soho House & Co Inc. a annoncé ses résultats financiers du premier trimestre 2024, révélant une trajectoire de croissance positive. La société a signalé une augmentation du chiffre d'affaires total de 3% à 263 millions de dollars, principalement grâce à une augmentation de 20% des revenus récurrents liés à l'adhésion. En outre, Soho House a ajouté plus de 4 000 nouveaux membres au cours du trimestre, et l'EBITDA ajusté a atteint 19,3 millions de dollars, dépassant les attentes du marché.
Par ailleurs, Soho House a rejeté une proposition de rachat après qu'un comité spécial a conclu que l'offre ne reflétait pas la valeur réelle de la société et n'était pas dans l'intérêt de ses actionnaires. Bien que l'offre représente une prime substantielle par rapport au cours actuel, la société reste attachée à ses actionnaires publics et à sa croissance à long terme.
En outre, Soho House a prévu d'organiser une journée des investisseurs dans le courant de l'année afin de les informer des stratégies de croissance à long terme de la société. Cette annonce fait suite à l'approbation par le conseil d'administration d'une nouvelle autorisation de rachat d'actions d'un montant de 50 millions de dollars, qui souligne la confiance de la société dans sa santé financière.
Perspectives InvestingPro
Alors que Soho House & Co Inc. (NYSE:SHCO) navigue dans son parcours financier, les dernières perspectives d'InvestingPro fournissent une image nuancée de la performance et de la valorisation de la société. Avec une capitalisation boursière de 1,06 milliard de dollars, Soho House opère avec un endettement important, ce qui est un facteur critique à prendre en compte pour les investisseurs. Malgré cela, la société affiche une marge bénéficiaire brute impressionnante de 62,06% pour les douze derniers mois au 1er trimestre 2024, ce qui indique une solide capacité à contrôler les coûts par rapport à ses revenus.
Néanmoins, Soho House se négocie à un multiple de valorisation EBITDA élevé et les analystes ne prévoient pas que la société sera rentable cette année, ce qui suggère que le marché pourrait évaluer les attentes de croissance future. En outre, l'action a connu un déclin notable au cours des six derniers mois, avec une baisse de 26,37 % du rendement total, reflétant les inquiétudes des investisseurs et la volatilité du marché.
Les investisseurs désireux d'approfondir les données financières de Soho House peuvent consulter d'autres conseils d'InvestingPro, qui fournissent une analyse plus approfondie de la santé financière de la société et de sa position sur le marché. Il y a actuellement 6 conseils supplémentaires disponibles sur InvestingPro, qui peuvent être consultés à l'adresse https://www.investing.com/pro/SHCO. Pour ceux qui sont intéressés par un outil d'investissement complet, utilisez le code de coupon PRONEWS24 pour obtenir une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou biannuel Pro et Pro+, débloquant ainsi une mine de données financières et d'informations d'experts pour éclairer vos décisions d'investissement.
Avec une journée des investisseurs à l'horizon et une nouvelle autorisation de rachat d'actions en place, les parties prenantes ont beaucoup à considérer concernant les stratégies de croissance et de création de valeur de Soho House. La plateforme InvestingPro est prête à aider les investisseurs à analyser ces développements et à comprendre leurs implications pour la performance des actions de la société.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.