Mardi, KeyBanc Capital Markets a ajusté sa position sur Marqeta Inc. (NASDAQ: MQ), rétrogradant l'action de Surpondération à Pondération sectorielle. Cette décision fait suite au rapport financier du troisième trimestre de Marqeta, qui comprenait une révision significative de ses prévisions de chiffre d'affaires et de bénéfice brut pour l'ensemble de l'année 2024. La société a également fourni des perspectives initiales pour 2025, projetant une croissance nettement inférieure aux attentes de l'entreprise et du marché.
Les prévisions révisées pour l'exercice 2025 suggèrent une croissance du bénéfice brut de 15% d'une année sur l'autre, une baisse notable par rapport aux 25% précédemment anticipés. Malgré cette réduction prévue du bénéfice brut, Marqeta vise à maintenir son objectif d'EBITDA ajusté en dollars. Cela implique que l'entreprise entreprend des mesures supplémentaires de réduction des coûts.
KeyBanc a cité comme source majeure de la révision des prévisions l'allongement des délais de mise en œuvre des programmes. Ce retard est attribué à un examen réglementaire accru auquel sont confrontées les banques partenaires de Marqeta. De plus, l'internalisation des services par certains clients contribue à la pression sur les taux de croissance.
Alors que Marqeta navigue à travers ces défis, qui incluent des facteurs externes et l'impact de l'internalisation par les clients, KeyBanc a révisé sa notation pour refléter le taux de croissance structurellement plus faible de l'entreprise pour l'exercice 2025. La rétrogradation à Pondération sectorielle indique une position neutre, s'alignant sur la moyenne du secteur plutôt que de la surperformer.
Dans d'autres actualités récentes, Marqeta, un fournisseur de services logiciels prépackagés, a connu une série de développements significatifs. Le départ du directeur des produits et de la technologie, Randy Kern, a été confirmé, ses responsabilités étant réparties entre les membres existants de l'équipe de direction.
Les résultats du deuxième trimestre de Marqeta ont montré des résultats mitigés, avec une baisse de 46% du chiffre d'affaires net et une contraction de 6% du bénéfice brut, mais une augmentation notable de 32% du volume total de traitement d'une année sur l'autre, atteignant 71 milliards de dollars.
L'entreprise a également annoncé le développement de Marqeta Flex, un produit conçu pour intégrer des options Acheter Maintenant, Payer Plus Tard dans les applications de paiement et les portefeuilles numériques, en collaboration avec Klarna, Affirm et Branch.
Goldman Sachs a maintenu une notation neutre sur Marqeta, reconnaissant la trajectoire de croissance positive de l'entreprise et son potentiel d'expansion internationale. Des partenariats stratégiques avec Varo Bank et Zoho ont été établis, et l'entreprise a reçu la certification de Visa pour le support flexible des identifiants.
Ces développements récents soulignent la croissance stratégique de Marqeta, malgré des résultats financiers mitigés. L'entreprise reste optimiste quant à l'atteinte de la rentabilité et d'une croissance durable dans un avenir proche.
Perspectives InvestingPro
Les données récentes d'InvestingPro fournissent un contexte supplémentaire à la situation actuelle de Marqeta. La capitalisation boursière de l'entreprise s'élève à 3,02 milliards de dollars, reflétant sa position dans le secteur de la fintech. Malgré les défis soulignés dans la rétrogradation de KeyBanc, Marqeta a montré une forte performance de prix à court terme, avec un rendement de 22,93% au cours du dernier mois et de 27,41% au cours des trois derniers mois.
Cependant, les indicateurs financiers de l'entreprise révèlent certaines préoccupations qui s'alignent sur les perspectives prudentes de KeyBanc. Le chiffre d'affaires de Marqeta pour les douze derniers mois au deuxième trimestre 2024 était de 470,95 millions de dollars, mais plus notablement, il a connu une baisse significative de 44,19% au cours de cette période. Cette baisse soutient la décision de KeyBanc de réviser leur notation basée sur des attentes de croissance plus faibles.
Les conseils InvestingPro éclairent davantage la position de Marqeta. Un conseil indique que les analystes anticipent une baisse des ventes pour l'année en cours, ce qui corrobore les prévisions révisées mentionnées dans l'article. Un autre conseil suggère que les mouvements du cours de l'action sont assez volatils, ce que les investisseurs devraient prendre en compte étant donné la récente rétrogradation et les réactions du marché.
Pour les lecteurs cherchant une analyse plus complète, InvestingPro offre 11 conseils supplémentaires pour Marqeta, fournissant une compréhension plus approfondie de la santé financière et de la position sur le marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.