Jeudi, Stephens a relevé l'objectif de prix pour les actions de Truist Financial (NYSE:TFC) à 47,00 $, contre 43,00 $ précédemment, tout en maintenant une note de surpondération sur le titre. L'ajustement est une réponse directe aux récents mouvements financiers stratégiques de Truist Financial, y compris la vente de Truist Insurance Holdings (TIH) et une initiative de restructuration du bilan.
La vente de TIH a eu un impact moins important sur les bénéfices que les gains provenant des réinvestissements dans des titres à haut rendement. Selon Stephens, le réinvestissement compensera le manque à gagner d'environ 0,45 $ par action dû à la vente de TIH. En outre, l'analyse intègre désormais l'activité de rachat d'actions anticipée pour l'année 2025, prévoyant un paiement total de 89 %.
La restructuration du bilan devrait influencer le ratio Common Equity Tier 1 (CET1) d'environ 100 points de base (pb), et le rachat d'actions devrait contribuer à hauteur de 30 pb supplémentaires. Cela devrait conduire à une diminution de 130 points de base du ratio de capital CET1, d'un niveau pro forma de 12,4 % après la vente de TIH à un chiffre prévu pour la fin de l'année 2025.
La position du capital de Truist étant désormais considérée comme plus solide, Stephens a augmenté les prévisions de croissance des prêts pour 2025 à 4 %. Cette projection est basée sur l'attente d'opportunités d'expansion dans les prêts commerciaux et industriels (C&I), ainsi que dans certains domaines de prêts à la consommation. Avant la fusion d'égaux (MOE) entre SunTrust Banks et BB&T Corporation, qui a donné naissance à Truist, la croissance des prêts se situait en moyenne entre 3 % et 3,5 % par an.
Stephens conclut que l'amélioration du rendement des capitaux propres tangibles (ROTCE) jusqu'au quatrième trimestre 2025 devrait faciliter l'expansion du multiple de l'action. L'objectif de prix révisé reflète ces améliorations anticipées de la performance financière de Truist Financial.
Perspectives InvestingPro
Alors que Truist Financial continue de naviguer à travers des changements financiers stratégiques, les données actuelles d'InvestingPro mettent en évidence certaines mesures et perspectives clés. Truist a fait preuve d'un engagement en faveur du rendement pour les actionnaires, comme en témoigne son historique d'augmentation des dividendes pendant 9 années consécutives, un conseil d'InvestingPro qui s'aligne sur les récents mouvements de l'entreprise. De plus, le rendement du dividende de la société s'élève à 5,18%, ce qui reflète l'importance qu'elle accorde au retour de la valeur aux actionnaires.
Les analystes ont revu à la baisse leurs prévisions de bénéfices pour la période à venir, ce qui laisse entrevoir des difficultés potentielles. Malgré cela, le revenu net de Truist devrait augmenter cette année, ce qui suggère que l'entreprise pourrait avoir mis en place des stratégies pour contrer ces vents contraires. Les données InvestingPro révèlent également une image financière mitigée, avec un ratio P/E (ajusté) pour les douze derniers mois au 1er trimestre 2024 de 10,96, ce qui pourrait indiquer une valorisation attrayante pour certains investisseurs, en particulier par rapport à la moyenne de l'industrie.
Le cours de Truist se négocie près de son plus haut de 52 semaines, avec un pourcentage de 99,63 % de ce plus haut, ce qui indique une forte confiance du marché. Ceci, associé à une hausse significative du prix au cours des six derniers mois de 31,36%, peut intéresser les investisseurs à la recherche de sociétés ayant une dynamique positive. Pour ceux qui recherchent une analyse plus approfondie, il existe d'autres Perspectives InvestingPro qui peuvent fournir des informations supplémentaires sur la santé financière et les perspectives d'avenir de Truist. Utilisez le code de réduction PRONEWS24 pour bénéficier d'une réduction supplémentaire de 10% sur un abonnement annuel ou bi-annuel Pro et Pro+ afin d'accéder à ces précieux conseils.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.