Lundi, BofA Securities a ajusté son objectif de cours pour les actions de Merit Medical Systems, Inc. (NASDAQ:MMSI), le portant à 103,00 dollars contre 92,00 dollars précédemment. La firme a maintenu sa position Neutre sur le titre. Cette révision fait suite à la présentation des données pivots à six mois du dispositif WRAPSODY de Merit lors d'une conférence médicale au Portugal le week-end dernier.
Le dispositif WRAPSODY, conçu pour maintenir l'accès vasculaire chez les patients en hémodialyse, a démontré un taux de perméabilité primaire de la lésion cible (TLPP) à six mois de 90%. Ce taux surpasse significativement celui du groupe de contrôle sous angioplastie percutanée (PTA) qui était de 63%.
De plus, les résultats de WRAPSODY étaient nettement meilleurs que prévu et ont dépassé ceux des principaux concurrents dans leurs essais cliniques, avec 53% pour le Viabahn de Gore et 79% pour le Covera de BDX.
Bien que les stents couverts soient actuellement sous-utilisés, la prévalence de l'insuffisance rénale terminale (IRT) présente une opportunité considérable pour le dispositif WRAPSODY. Les données cliniques solides de WRAPSODY pourraient devenir un facteur clé dans l'augmentation de la pénétration du marché une fois le produit lancé au début de l'année prochaine.
Le nouvel objectif de cours est basé sur un multiple de 19 fois la valeur d'entreprise estimée par rapport à l'EBITDA (VE/EBITDA) pour 2025, une augmentation par rapport au multiple précédent de 17 fois. BofA Securities exprime son optimisme concernant les données de WRAPSODY mais attend plus de détails sur le lancement du produit sur le marché, l'opportunité potentielle du marché et sa contribution attendue aux performances de l'entreprise.
Dans d'autres actualités récentes, Merit Medical Systems a affiché une solide performance financière au deuxième trimestre 2024, avec un chiffre d'affaires total atteignant 338 millions de dollars, soit une augmentation de 5,6% en glissement annuel. Cette croissance a été stimulée par la croissance organique et les produits acquis, notamment l'acquisition d'EndoGastric Solutions pour 105 millions de dollars. Les prévisions financières actualisées de l'entreprise pour 2024 projettent une augmentation du chiffre d'affaires net de 6-7% et une croissance du BPA dilué non-GAAP de 15-17%.
Piper Sandler a relevé l'objectif de cours de l'action Merit Medical à 110 dollars, maintenant une notation Surpondérer, avant la présentation anticipée des données de l'essai WAVE pour le produit WRAPSODY de l'entreprise. BofA Securities a également relevé son objectif de cours pour les actions de l'entreprise à 92 dollars, maintenant une notation Neutre, suite à de solides résultats au T2.
Les analystes des deux firmes ont souligné l'approbation potentielle de WRAPSODY aux États-Unis comme principal catalyseur pour l'action de l'entreprise. Ce sont là quelques-uns des développements récents pour Merit Medical Systems.
Perspectives InvestingPro
Merit Medical Systems, Inc. (NASDAQ:MMSI) a attiré l'attention des investisseurs avec ses données prometteuses sur le dispositif WRAPSODY. Selon les métriques en temps réel d'InvestingPro, Merit Medical Systems affiche une capitalisation boursière de 5,6 milliards de dollars, reflétant sa présence significative dans le secteur des dispositifs médicaux. L'action de l'entreprise se négocie à un multiple de bénéfices élevé, avec un ratio P/E de 47,49, suggérant que les investisseurs pourraient s'attendre à une forte croissance des bénéfices à l'avenir. Ceci est soutenu par un conseil InvestingPro indiquant que le bénéfice net devrait croître cette année.
De plus, Merit Medical Systems opère avec un niveau d'endettement modéré et dispose d'actifs liquides qui dépassent ses obligations à court terme, offrant une stabilité financière alors qu'elle se prépare au lancement du dispositif WRAPSODY sur le marché. La croissance du chiffre d'affaires de l'entreprise au cours des douze derniers mois a été de 8,6%, démontrant sa capacité à développer ses finances de manière constante. Avec les analystes prédisant une rentabilité cette année, selon un autre conseil InvestingPro, et un rendement solide de 17,56% au cours des trois derniers mois, l'action de l'entreprise se négocie près de son plus haut sur 52 semaines, à 98,08% du prix maximum.
Pour les lecteurs intéressés par une analyse plus approfondie des performances et du potentiel de Merit Medical Systems, InvestingPro propose des informations supplémentaires, avec un total de 15 conseils InvestingPro disponibles sur https://fr.investing.com/pro/MMSI. Ces conseils offrent une vue plus complète de la santé financière et de la position sur le marché de l'entreprise, ce qui pourrait être particulièrement précieux à l'approche du lancement de son dispositif WRAPSODY.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.