Redevances aurifères Osisko Ltée (OR:CA) a annoncé une augmentation de 6 % du nombre d'onces d'équivalent-or (OEO) gagnées pour l'année 2023, avec un revenu annuel record de 247,3 millions de dollars canadiens. Lors de leur alerte résultats du T4 2023, le 21 février 2024, la société a annoncé une marge de trésorerie de 93 % et a fourni des prévisions pour 2024, projetant 82 000 à 92 000 GEO avec une marge de trésorerie de 97 %. Osisko a également détaillé son approche stratégique, mettant l'accent sur la croissance et le maintien de la crédibilité tout en visant des projections à long terme de 120 000 à 135 000 GEO. Le PDG de l'entreprise, Jason Attew, a souligné les transactions importantes en 2023, y compris une transaction importante de 190 millions de dollars américains, et a exprimé son intention de donner la priorité aux métaux précieux dans les juridictions de niveau 1 pour les transactions futures.
Principaux points à retenir
- Osisko Gold Royalties a déclaré 94 300 GEO gagnés en 2023, soit une augmentation de 6 % par rapport à l'année précédente.
- Les revenus annuels records ont atteint 247,3 millions de dollars canadiens avec une marge de trésorerie de 93 %.
- Les prévisions pour 2024 anticipent 82 000 à 92 000 GEO avec une marge au comptant de 97 %.
- La société a conclu d'importantes transactions et s'est engagée à restituer du capital aux actionnaires.
- L'accent stratégique demeure sur les métaux précieux et les juridictions de niveau 1, avec une ouverture aux métaux de base.
- Osisko est en train de devenir une société de redevances pure et n'investira pas dans des actifs miniers.
Perspectives de l'entreprise
- Osisko prévoit 82 000 à 92 000 GEO pour 2024 grâce à des améliorations de la production et au démarrage de nouvelles mines.
- Les perspectives à long terme visent 120 000 à 135 000 GEO.
- La société prévoit de réaliser des transactions entre 50 et 250 millions de dollars, en se concentrant sur les métaux précieux et les juridictions de niveau 1.
Faits marquants baissiers
- La société est prudente quant aux implications fiscales potentielles pour les actionnaires concernant une participation de 40 % dans Osisko Development.
- Il n'est pas prévu dans l'immédiat de vendre d'autres actions, ce qui indique une approche prudente en matière de financement.
Faits saillants positifs
- Osisko a remboursé 30 millions de dollars de dette en 2024 et prévoit de continuer à améliorer son bilan.
- La mine Eleanor a produit environ deux millions d'onces, avec la possibilité d'augmenter le taux de redevance NSR.
- La société reste ouverte à l'idée d'envisager des transactions dans d'autres portefeuilles, y compris des actifs précieux.
Manque à gagner
- La société ne s'attend pas à être imposée en espèces au Canada, ce qui peut indiquer une planification fiscale minutieuse ou des bénéfices inférieurs aux prévisions.
Points forts des questions-réponses
- Le PDG Jason Attew a parlé des transactions stratégiques de la société et de l'accent mis sur les métaux précieux dans les juridictions de niveau 1.
- La société apporte des changements à sa gouvernance et à sa stratégie afin d'éviter toute confusion et d'opérer une transition vers une société de redevances pure.
- L'ouverture aux opportunités dans le domaine des métaux de base a été mentionnée, mais l'accent est mis sur les métaux précieux.
- La recherche active de nouvelles opportunités de création et de diversification est en cours.
Redevances aurifères Osisko continue de mettre l'accent sur la croissance et la crédibilité, en se concentrant stratégiquement sur les juridictions minières de niveau 1 comme le Canada, les États-Unis et l'Australie. La direction de la société s'est engagée à faire des investissements stratégiques et à retourner du capital aux actionnaires, en équilibrant la recherche de nouvelles opportunités avec la prudence financière et la création de valeur pour les actionnaires.
Perspectives InvestingPro
Le récent rapport sur les bénéfices d'Osisko Gold Royalties Ltd a mis en évidence une performance financière robuste, et la plateforme InvestingPro offre des perspectives supplémentaires qui pourraient intéresser les investisseurs. L'impressionnante marge bénéficiaire brute de la société se démarque, avec des données indiquant une marge bénéficiaire brute de 92,88% pour les douze derniers mois en date du T3 2023. Cette marge élevée souligne l'efficacité de la société dans la gestion de ses opérations et sa capacité à conserver une part importante de ses revenus sous forme de bénéfices.
Les investisseurs pourraient également être intrigués par la croissance du chiffre d'affaires de la société, qui a été substantielle. La croissance des revenus pour les douze derniers mois, au troisième trimestre 2023, était de 18,15 %, ce qui reflète une forte trajectoire ascendante de la capacité bénéficiaire de la société. Cela s'aligne avec l'augmentation des GEO et le revenu annuel record de la société, ce qui renforce le discours de croissance d'Osisko.
De plus, l'engagement de l'entreprise à l'égard du rendement pour les actionnaires se reflète dans ses antécédents en matière de dividendes, un conseil d'InvestingPro soulignant qu'Osisko a augmenté son dividende pendant trois années consécutives. Cette augmentation constante des dividendes pourrait être un élément attrayant pour les investisseurs axés sur le revenu, car elle témoigne de la confiance de l'entreprise dans sa santé financière et de son engagement à l'égard de la valeur actionnariale.
Pour ceux qui souhaitent approfondir les données financières et le positionnement stratégique d'Osisko Gold Royalties, la plateforme InvestingPro fournit une liste exhaustive de conseils InvestingPro supplémentaires qui peuvent offrir une compréhension plus nuancée des perspectives de l'entreprise. En utilisant le code promo PRONEWS24, les investisseurs peuvent accéder à ces informations avec une réduction supplémentaire de 10% sur un abonnement annuel ou bi-annuel Pro et Pro+, ce qui leur permet de prendre des décisions d'investissement plus éclairées.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.