Mercredi, Oracle Corporation (NYSE:ORCL) a reçu une perspective optimiste de la part de KeyBanc, la firme ayant initié une couverture sur le titre avec une note Overweight et fixé un objectif de cours de 150,00 $. L'initiation de la couverture découle de la croissance potentielle de l'infrastructure en nuage (OCI) d'Oracle, avec des attentes que la croissance autonome de l'OCI se maintienne au-dessus de 50 % cette année et dans la prochaine.
La couverture de KeyBanc souligne le rôle critique de la croissance de l'OCI dans l'élaboration des réactions des investisseurs aux résultats trimestriels d'Oracle. L'entreprise établit des parallèles avec les trajectoires de croissance d'autres services cloud majeurs tels qu'Azure et AWS, suggérant qu'Oracle se trouve à une étape charnière de son chiffre d'affaires qui indique historiquement une efficacité significative des dépenses d'investissement et un potentiel pour des taux de croissance plus élevés.
L'analyse aborde également le paysage concurrentiel, minimisant la menace que représentent les fournisseurs de bases de données vectorielles autonomes pour la part de marché d'Oracle. KeyBanc suggère que l'ajout par Oracle de capacités vectorielles à ses offres de bases de données existantes, qui prennent en charge la technique RAG, devrait lui permettre de conserver son importante base de clients installés.
En ce qui concerne l'évaluation, l'objectif de prix de KeyBanc est basé sur 29 fois les prévisions de flux de trésorerie disponibles de l'entreprise pour l'année civile 2025. Cette évaluation représente une décote par rapport aux multiples commerciaux actuels d'Oracle et se justifie par un taux de croissance annuel composé (TCAC) de 15,8 % entre les années civiles 2023 et 2026, ce qui place Oracle dans une position attrayante par rapport à ses pairs à grande capitalisation, une fois ajusté à la croissance.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.