EQT Corporation (NYSE:EQT) a conclu un accord pour acquérir Equitrans Midstream Corporation (ETRN) pour 5,5 milliards de dollars. EQT rachète son ancienne filiale pour former une importante société intégrée de gaz naturel. Cette annonce a été faite par les deux sociétés lundi.
À la suite de cette annonce, l'action ETRN a augmenté de près de 9 % au cours des échanges pré-marché de lundi, tandis que l'action EQT a diminué de 3 %.
Le Wall Street Journal a été le premier à révéler cette fusion, qui devrait donner naissance à une nouvelle organisation dont la valeur dépasserait 35 milliards de dollars, en incluant la somme de ses dettes. L'objectif de cette fusion est de combiner les activités de production et de transport de gaz naturel, ce qui inclut l'utilisation d'un vaste réseau de gazoducs s'étendant sur plus de 2 000 miles.
Les deux entreprises prévoient que la complémentarité de leurs activités permettra de réaliser des économies annuelles de 250 millions de dollars.
"L'acquisition d'Equitrans est l'opération la plus importante et la plus critique qu'EQT ait jamais réalisée. Nous la considérons comme une occasion unique d'intégrer l'une des meilleures sources de gaz naturel au monde", a déclaré Toby Z. Rice, président-directeur général d'EQT.
Un élément important de cette stratégie est la participation d'Equitrans au projet Mountain Valley Pipeline. Malgré des retards et des oppositions, ce gazoduc devrait être achevé au deuxième trimestre 2024. Le coût estimé pour l'achèvement du projet varie entre 7,57 et 7,63 milliards de dollars.
Les analystes financiers ont suggéré que le stade avancé du projet Mountain Valley Pipeline pourrait avoir augmenté l'attrait d'Equitrans en tant qu'acquisition potentielle. Au début de l'année, Equitrans avait commencé à envisager des transactions possibles après avoir exprimé l'intérêt de plusieurs entités.
Dans le cadre de cette transaction, qui se fera entièrement en actions, les actionnaires d'Equitrans se verront attribuer 0,3504 action EQT pour chaque action Equitrans qu'ils détiennent, ce qui équivaut à 12,50 dollars pour chaque action Equitrans. Le vendredi précédent, le cours de l'action ETRN a clôturé à 11,15 dollars, tandis que la capitalisation boursière d'EQT s'élevait à environ 16,5 milliards de dollars.
Après la fusion, les actionnaires actuels d'EQT détiendront environ 74 % de la nouvelle société combinée, le reste appartenant aux actionnaires d'Equitrans.
Dans le cadre de l'accord, trois membres d'Equitrans rejoindront le conseil d'administration d'EQT. Le siège de la nouvelle société restera à Pittsburgh.
Ce texte a été créé et traduit avec l'aide de l'intelligence artificielle et a été revu par un rédacteur humain. Pour plus de détails, veuillez consulter nos conditions générales.