NEW YORK - Morgan Stanley (NYSE:MS) Direct Lending Fund (NYSE:MSDL), géré par MS Capital Partners Adviser Inc, a fixé le prix de son premier appel public à l'épargne à 20,67 dollars par action, les négociations devant débuter à la Bourse de New York le 24 janvier 2024. L'offre comprend 5 millions d'actions ordinaires avec une option pour les preneurs fermes d'acheter 750 000 actions supplémentaires pour couvrir les éventuelles surallocations.
Le fonds prévoit d'utiliser le produit de l'introduction en bourse pour réduire la dette dans le cadre de ses facilités de crédit, pour financer des investissements conformes à ses stratégies et pour d'autres objectifs généraux de l'entreprise. La livraison des actions devrait avoir lieu autour du 26 janvier 2024, sous réserve des conditions de clôture habituelles.
Morgan Stanley, J.P. Morgan et Wells Fargo Securities dirigent l'offre en tant que co-chefs de file. D'autres institutions financières, dont Keefe, Bruyette and Woods, Raymond James, RBC Capital Markets et UBS Investment Bank, participent également à l'opération en tant que co-chefs de file. Une cohorte de co-gestionnaires, dont ING, JMP Securities, MUFG, SMBC Nikko et d'autres, soutiennent l'offre.
Morgan Stanley Direct Lending Fund est une entité financière spécialisée non diversifiée qui se concentre sur les prêts aux entreprises du marché intermédiaire. Au 30 septembre 2023, le fonds avait un portefeuille d'investissement évalué à 3,1 milliards de dollars et une valeur nette d'inventaire de 1,5 milliard de dollars.
MSDL opère en tant que société de développement commercial en vertu de l'Investment Company Act de 1940 et est gérée par une filiale indirecte détenue à 100 % par Morgan Stanley, qui supervise environ 1,5 trillion de dollars d'actifs au 31 décembre 2023.
Perspectives InvestingPro
Alors que Morgan Stanley Direct Lending Fund (NYSE:MSDL) fait ses débuts sur le marché boursier, les investisseurs peuvent trouver de la valeur dans la santé financière générale et les tendances de performance de son entité de gestion, Morgan Stanley (NYSE:MS). Avec une capitalisation boursière de 141,06 milliards de dollars et un ratio cours/bénéfice (P/E) de 16,54, Morgan Stanley est une figure importante du secteur des marchés financiers. L'engagement de la société en faveur du rendement pour les actionnaires se manifeste par le maintien des paiements de dividendes pendant 32 ans et leur augmentation au cours des 10 dernières années. Cette constance est complétée par un rendement élevé au cours des trois derniers mois, de 21,03 %.
Les conseils d'InvestingPro indiquent que Morgan Stanley a été rentable au cours des douze derniers mois, et les analystes prévoient que la société restera rentable cette année. Ces informations, ainsi que la marge bénéficiaire brute de 86,47% pour les douze derniers mois au 1er trimestre 2023, peuvent donner confiance aux investisseurs dans la stabilité financière et la performance de l'entreprise.
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Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.