Par Geoffrey Smith
Investing.com --- Le dollar baisse et l'or augmente alors que le monde absorbe les implications du changement de politique de la Fed. Shinzo Abe démissionne de son poste de Premier ministre du Japon, impactant le Nikkei. L'ouverture des actions américaines est attendue mitigée, l'humeur économique de l'Europe bégaie un peu en août, et le pétrole reste bien coté alors que l'ouragan Laura souffle. Voici ce que vous devez savoir sur les marchés financiers le vendredi 28 août.
1. Le dollar chute, l'or augmente, alors que Powell reste souple sur l'inflation
Le dollar s'est affaibli et le prix de l'or a fortement augmenté alors que le marché a absorbé les implications du discours du président de la Réserve fédérale Jerome Powell jeudi.
Powell avait déclaré que la Fed tolérerait un dépassement de l'inflation de 2% pendant un certain temps afin de compenser des années d'inflation inférieure à l'objectif fixé - ce qui laisse supposer que la Fed augmentera son stimulus monétaire pour soutenir une économie qui se remet de la pandémie.
L'indice du dollar, qui suit le billet vert par rapport à un panier de six devises de marchés développés, a chuté de 0,7% pour atteindre son plus bas niveau en deux semaines, testant un nouveau creux de 28 mois. L'euro est remonté au-dessus de 1,19 dollar et la livre sterling a testé le niveau de 1,33 dollar.
Les futures sur l'or ont augmenté de 1,4% à 1 960 dollars l'once, encouragés par la justification apparente de la dépréciation de la monnaie qui a été à l'origine de la plus grande partie du récent rallye.
2. Sayonara, Shinzo
Shinzo Abe, le plus ancien Premier ministre du Japon, a démissionné pour des raisons de santé. En huit ans de mandat, Abe a été frustré par une série de crises et par les problèmes économiques internes du Japon et n'a pas tenu sa promesse de victoire sur la déflation.
L'indice Nikkei a chuté de 1,4% pour atteindre son niveau le plus bas depuis deux semaines, tandis que le yen s'est renforcé en réaction à l'incertitude politique créée.
Cette incertitude devrait rester limitée. Le Parti libéral démocrate d'Abe restera probablement au pouvoir dans un avenir proche, et nombre des successeurs envisagés sont des personnes qu'Abe a choisies au fil des ans en raison de leur proximité avec sa pensée.
3. Les actions américaines devraient ouvrir de manière mitigée, avec le DJIA encore en tête
Les marchés boursiers américains devraient ouvrir de façon mitigée vendredi, les industrielles devant à nouveau devancer les valeurs technologiques dans le sillage du changement de politique de Powell jeudi.
A 13h00, le contrat futures Dow 30 était en hausse de 0,3%, tandis que le contrat futures S&P 500 était en hausse de 0,2%. Le contrat Nasdaq 100, en revanche, était en baisse de 0,2%.
Parmi les actions susceptibles d'être visées plus tard, citons Microsoft (NASDAQ:MSFT), Oracle (NYSE:ORCL) et Walmart (NYSE:WMT), tous au centre des spéculations concernant l'imminence d'un accord pour les opérations américaines de TikTok sur l'application de diffusion vidéo en continu. Le secrétaire au commerce Wilbur Ross a déclaré que la vente était nécessaire non seulement pour des raisons de sécurité nationale, mais aussi pour accroître la concurrence dans l'espace des médias sociaux.
4. Des nuages à l'horizon de l'Europe
La reprise économique de l'Europe a quelque peu trébuché en août, le coronavirus montrant des signes de retour, profitant de l'assouplissement des mesures de confinement et d'éloignement social pour s'adapter à la saison touristique estivale.
La confiance des consommateurs allemands s'est affaiblie et les dépenses de consommation françaises ont chuté d'un mois à l'autre, bien que les économistes aient affirmé que les principaux chiffres étaient pires que les tendances sous-jacentes.
En revanche, la confiance des entreprises et des consommateurs italiens a augmenté, bien que dans le cas des entreprises, l'amélioration ait été moins importante que prévu. L'aplatissement de la reprise ne s'est pas encore avéré être un inconvénient important pour les marchés obligataires du continent : L'Italie a réussi à vendre des obligations à 10 ans à un taux de 1,11%.
5. Les prix du pétrole restent bien orientés après le passage de l'ouragan Laura
Le prix du pétrole brut a cédé du terrain lorsque l'ouragan Laura a traversé les États-Unis sous une forme très atténuée, n'ayant pas causé de dommages durables aux infrastructures énergétiques de la région du Golfe, que ce soit en mer ou parmi les raffineries et les installations de stockage.
À 13h00, les futures sur le pétrole brut américain étaient en baisse de moins de 0,1% à 43,02 dollars le baril, tandis que le benchmark mondial Brent était également en baisse de moins de 0,1% à 45,58 dollars.
Le passage de l'ouragan permet au marché de se recentrer sur ce qui a été un ensemble de nouvelles généralement favorables cette semaine, la demande se maintenant suffisamment bien pour réduire encore les stocks américains.
Le décompte hebdomadaire des appareils de forage de Baker Hughes clôturera la semaine plus tard.