Michael J. Arougheti, co-fondateur, PDG et président d'Ares Management Corp (NYSE:ARES), a vendu une partie importante de ses participations dans la société de conseil en investissement. Selon un récent dépôt auprès de la SEC, Arougheti a cédé des actions d'une valeur d'environ 15,2 millions de dollars. Les transactions ont été exécutées les 25 et 26 novembre 2024, avec des prix allant de 174,41 à 178,67 dollars par action. Suite à ces ventes, Arougheti détient 30.465 actions indirectement par l'intermédiaire d'Atticus Enterprises LLC. Ces transactions ont été effectuées dans le cadre d'un plan de négociation 10b5-1 adopté en décembre 2023.
Dans d'autres actualités récentes, Ares Management Corporation a annoncé une croissance financière significative dans ses résultats du troisième trimestre, marquant une augmentation de 18% des frais de gestion, une hausse de 24% des bénéfices liés aux frais et une croissance de 28% des revenus réalisés. La société a également déployé près de 30 milliards de dollars dans le monde au cours du trimestre, contribuant à un total annuel de 74,6 milliards de dollars. De plus, Ares a établi un nouveau record en matière de collecte de fonds, obtenant près de 21 milliards de dollars au troisième trimestre seulement.
RBC Capital Markets a mis à jour ses perspectives sur Ares Management, relevant l'objectif de cours à 185 dollars contre 170 dollars précédemment, tout en maintenant une notation Surperformance. Cette mise à jour reflète une perspective révisée sur le potentiel financier de l'entreprise dans le secteur du crédit privé. Malgré de légères révisions des estimations du bénéfice par action (BPA), l'analyste de RBC Capital a reconnu la résilience de la dynamique de collecte de fonds d'Ares Management.
En plus de ces développements, Ares Management a lancé de nouveaux produits, notamment un fonds d'opportunités spéciales et un fonds d'infrastructure de base fiscalement efficient, qui ont contribué à diversifier son portefeuille. Le secteur de la gestion de patrimoine de l'entreprise a également connu une augmentation notable, avec une hausse de 57% des actifs sous gestion (AUM) d'une année sur l'autre.
Cependant, Ares Management prévoit une baisse de la marge des bénéfices liés aux frais (FRE) à environ 40% au quatrième trimestre en raison de facteurs tels que l'augmentation des coûts de rémunération. Malgré cela, l'entreprise prévoit de solides performances au quatrième trimestre avec des revenus de performance liés aux frais anticipés entre 160 et 170 millions de dollars et s'attend à une croissance continue des AUM et des revenus de performance en 2025 et au-delà.
Perspectives InvestingPro
Alors que Michael J. Arougheti réduit sa participation dans Ares Management Corp (NYSE:ARES), les investisseurs pourraient être curieux de connaître la situation financière actuelle et la position sur le marché de l'entreprise. Selon les données d'InvestingPro, Ares affiche une capitalisation boursière substantielle de 36,09 milliards de dollars, reflétant sa présence significative dans le secteur du conseil en investissement.
La performance boursière de l'entreprise a été particulièrement forte, avec un rendement total de 68,66% au cours de la dernière année et un rendement de 23,15% au cours des trois derniers mois. Cette performance impressionnante s'aligne avec un conseil InvestingPro indiquant qu'Ares se négocie près de son plus haut sur 52 semaines, actuellement à 99,97% de ce pic.
Ares a démontré un engagement envers les rendements pour les actionnaires, avec un conseil InvestingPro soulignant que l'entreprise a augmenté son dividende pendant 5 années consécutives. Le rendement actuel du dividende s'élève à 2,08%, avec un solide taux de croissance du dividende de 20,78% au cours des douze derniers mois.
Cependant, les investisseurs devraient noter qu'Ares se négocie à un multiple de bénéfices élevé, avec un ratio P/E de 80,2. Cette métrique de valorisation suggère que le marché a des attentes de croissance élevées pour l'entreprise, ce qui peut être soutenu par sa forte performance récente mais indique également des risques potentiels si ces attentes ne sont pas satisfaites.
Pour ceux qui recherchent une analyse plus complète, InvestingPro offre 12 conseils supplémentaires pour Ares Management Corp, fournissant des aperçus plus approfondis sur la santé financière et la position sur le marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.