Investing.com – Warren Buffett test sans aucun doute l’investisseur le plus connu et le plus respecté du monde. Sa capacité à naviguer les crises et la longévité et les performances de son fonds Berkshire Hathaway inspirent l’admiration, et justifient qu’on le désigne comme « l’Oracle d’Omaha », sa ville d’origine et de résidence.
Au fil des ans, Warren Buffett a distillé sa sagesse aux investisseurs, et certaines de ses citations sont devenues des conseils mondialement connus.
« La règle n° 1 est de ne jamais perdre d’argent. La règle n° 2 est de ne jamais oublier la règle n° 1 », « si vous n’êtes pas prêt à détenir une action pendant 10 ans, ne pensez même pas à la détenir pendant 10 minutes », ou encore « notre période de détention préférée est l’éternité » comptent parmi les citations les plus célèbres de Warren Buffett.
Et comme chaque année, l’année 2022 qui vient de s’achever a été l’occasion de nouveaux conseils et citations de Warren Buffett que les investisseurs de tous bords feraient bien d’appliquer à leur stratégie d’investissement pour 2023.
Vous retrouvez donc ci-dessous quelques-unes des meilleures citations de Warren Buffett en 2022 :
"Imaginez que vous soyez propriétaire d'une ferme et que vous ayez 640 acres, que vous la cultiviez chaque année, que vous gagniez un peu d'argent dessus, que vous aimiez l'agriculture et que, d'une manière ou d'une autre, 20 ans plus tard, elle se transforme en 1 100 ou 1 200 acres. Si vous le faites au bon prix, il n'y a rien de mieux que de racheter une partie de votre propre entreprise."
Warren Buffett expliquait ici les avantages des rachats d’actions pour les entreprises.
"Parfois, les marchés font des choses folles. C'est bon pour Berkshire, non pas parce que nous sommes intelligents... mais parce que nous sommes sains d'esprit."
L’investisseur souligne ici l’importance de garder la tête froide et les pieds sur terre pour les investisseurs, surtout lorsque les marchés semblent « fous ».
"L'inflation escroque presque tout le monde. (Mais) la meilleure protection contre l'inflation est votre capacité de gain personnelle... Personne ne peut vous enlever votre talent. Si vous faites quelque chose de précieux et de bon pour la société, peu importe ce que fait le dollar américain."
Warren Buffett explique par cette citation que l’inflation n’est pas une fatalité pouyr tout le monde, et que le travail et le talent peuvent permettre de compenser l’impact de l’inflation sur le pouvoir d’achat.
"Charlie et moi ne sommes pas des stock-pickers ; nous sommes des business-pickers".
L’Oracle d’Omaha rappelle ici que l’une des clés de son succès est de s’intéresser de près aux activités des entreprise qu’au comportement boursier de leurs actions.
"Les 'ajustements' trompeurs des bénéfices - pour utiliser une description polie - sont devenus à la fois plus fréquents et plus fantaisistes au fur et à mesure de la hausse des actions. En parlant moins poliment, je dirais que les marchés haussiers engendrent des taureaux bavards."
Warren Buffett critique ici la tendance croissance des entreprises à abaisser leurs prévisions de bénéfices trop optimistes.
"L'enseignement, comme l'écriture, m'a aidé à développer et à clarifier mes propres pensées. Charlie appelle ce phénomène 'l'effet orang-outan' : Si vous vous asseyez avec un orang-outan et que vous lui expliquez soigneusement une de vos idées chères, vous laisserez peut-être derrière vous un primate perplexe, mais vous sortirez vous-même les idées plus claires."
Les investisseurs expérimentés peuvent parfois penser qu’ils n’ont plus rien à apprendre, mais Buffett souligne ici que la transmission de connaissance et l’écriture structurée permettent d’atteindre un niveau de maitrise des compétences bien supérieur.
"Je sais que je gagnerai avec le temps. Cela ne signifie pas que je battrai tous les autres, ni rien de tel. Mais le jeu est très, très, très facile si vous avez en tête les bonnes leçons sur ce que vous achetez."
Warren Buffett souligne ici que sur le très long terme, les investissements en actions sont la plupart du temps profitables.
"Elon s'attaque à General Motors (NYSE:GM), Ford (NYSE:F) et Toyota (TYO:7203), et à tous ces gens qui ont tout ça, et il a une idée et il gagne. C'est ça l'Amérique. Vous ne pouvez pas en rêver. C'est stupéfiant."
L’investisseur souligne ici les qualités d’Elon Musk en tant que patron de Tesla (NASDAQ:TSLA) (bien qu’il n’ait jamais investi dans l’entreprise).
"Parfois, le marché boursier est assez orienté vers l'investissement, et d'autres fois, c'est presque totalement un casino, un salon de jeu - et cela a existé à un degré extraordinaire au cours des deux dernières années, encouragé par Wall Street."
Buffett souligne ici l’exubérance et l’irrationalité des marchés depuis la pandémie de covid-19.
"Si vous me disiez que vous possédez tous les bitcoins du monde, et que vous me les proposiez pour 25 dollars, je ne les prendrais pas, car que ferais-je avec ? Je devrais vous le revendre d'une manière ou d'une autre. Cela ne servira à rien."
Enfin, Buffett est aussi connu pour ses positions contre le Bitcoin et les cryptomonnaies en général. L’année précédente, il avait d’ailleurs qualifié le BTC de « mort aux rats »…