L'année n'a pas été facile pour les investisseurs en actions. Depuis le début de 2022, l'inflation, le resserrement de la politique des banques centrales et la guerre qui fait rage entre la Russie et l'Ukraine ont constitué de puissants vents contraires pour l'économie mondiale, mettant sous pression la hausse séculaire de 13 ans des actions américaines.
Tout en réduisant ses perspectives de croissance de l'économie américaine la semaine dernière, Goldman Sachs a déclaré que la probabilité d'une récession au cours de l'année prochaine pourrait atteindre 35 % en raison de la flambée des prix du pétrole et des retombées de la guerre en Ukraine. Selon la Bank of America (NYSE:BAC), le risque de ralentissement économique est faible pour le moment, mais plus élevé l'année prochaine.
Dans cet environnement très incertain, il n'est pas facile de choisir les bonnes actions pour son portefeuille de retraite, surtout lorsqu'un fort ralentissement de la croissance économique est imminent. Cependant, une stratégie éprouvée sur laquelle de nombreux retraités se sont appuyés pour s'assurer un revenu croissant consiste à acheter des actions de qualité à dividendes croissants.
Les sociétés qui augmentent leurs versements en espèces trimestre après trimestre démontrent qu'elles peuvent produire un revenu régulier et fiable pour les investisseurs, non seulement pendant les périodes fastes, mais aussi pendant les ralentissements et les récessions.
Les actions de croissance des dividendes peuvent également constituer un excellent moyen de lutter contre l'inflation. Les actions de ces sociétés - contrairement aux obligations qui versent un capital fixe ainsi que des paiements d'intérêts - offrent des versements croissants aux parties prenantes, sous la forme de dividendes qui renforcent le pouvoir d'achat.
Nous avons dressé ci-dessous une liste de trois actions permettant de gagner un revenu en croissance régulière.
1. Texas Instruments
- Croissance moyenne des dividendes sur 5 ans : 21 %
- Rendement du dividende : 2,76%
- Ratio de distribution : 50%
Texas Instruments (NASDAQ:TXN) fabrique des produits électroniques, notamment des puces électroniques essentielles pour de nombreuses industries diversifiées. Sa position consolidée sur le marché depuis longtemps et son solide historique de dividendes en font un nom fiable à inclure dans votre portefeuille de retraite. L'action a clôturé lundi à 166,72 $.
Le géant des puces basé à Dallas est le plus grand producteur de puces analogiques et de puces de traitement intégrées, qui sont utilisées dans tous les domaines, des gadgets domestiques au matériel spatial. TI a la plus grande portée de l'industrie, ce qui rend sa base de revenus très diversifiée. Cela signifie que la société pourrait mieux résister à un ralentissement économique que ses pairs.
Mais le plus grand attrait pour les investisseurs à long terme est le programme de dividendes de la société, qui augmente chaque année. Avec un rendement annuel d'environ 3 %, TI verse actuellement 1,15 $ par action tous les trimestres, ce qui représente une croissance de 21 % par an au cours des cinq dernières années.
Avec un ratio de distribution de plus de 50%, TI est dans une position confortable pour augmenter encore son dividende dans un avenir proche. En outre, les perspectives de croissance à long terme de la société sont brillantes, compte tenu du nombre de composants électroniques ajoutés aux voitures et aux machines. En outre, la société a publié un solide rapport sur les bénéfices en janvier.
2. CN Rail
- Croissance moyenne des dividendes sur 5 ans : 11%
- Rendement du dividende : 1,85%
- Ratio de distribution : 35%
La plus grande compagnie de chemin de fer du Canada, la Compagnie des chemins de fer nationaux du Canada (NYSE:CNI), est un autre placement solide pour un revenu de dividendes croissant. Comme cet opérateur ferroviaire jouit d'un avantage concurrentiel unique dans l'économie nord-américaine, CNI est particulièrement intéressant. L'action a clôturé lundi à 123,50 $.
Le CN, dont le siège social est à Montréal, transporte chaque année des marchandises d'une valeur de plus de 250 milliards de dollars canadiens (195 milliards de dollars), allant des produits pétroliers aux biens de consommation, par l'intermédiaire d'un réseau ferroviaire d'environ 20 000 route-milles qui s'étend au Canada et au centre des États-Unis, reliant l'Atlantique, le Pacifique et le golfe du Mexique. Cette large assise économique fait du CN un pari plus sûr à long terme.
La forte demande de produits de base comme les métaux, le bois d'œuvre et le pétrole a permis au CN d'afficher des bénéfices en 2021, soit près du double de ceux enregistrés il y a un an, lorsque la pandémie de COVID-19 s'est installée.
CN Rail verse 0,73 $ par action chaque trimestre, ce qui représente une croissance annuelle moyenne d'environ 11 % au cours des cinq dernières années. La société a également affiché un bénéfice meilleur que prévu en janvier.
3. Starbucks
- Croissance moyenne des dividendes sur 5 ans : 18%
- Rendement du dividende : 2,47%
- Ratio de distribution : 50%
Les actions des entreprises alimentaires mondiales peuvent constituer un refuge pour les investisseurs à long terme en cas de repli du marché. Leurs options de repas à bas prix, leur présence mondiale et la stabilité de leurs bénéfices sont quelques-uns des atouts qui les protègent de l'extrême volatilité qui peut affecter les actions de croissance de haut vol en période d'incertitude.
La chaîne mondiale de cafés Starbucks (NASDAQ:SBUX) est une de ces actions à revenu que nous recommandons. Elle a clôturé à 79,29 $ lundi.
Les actions du fournisseur de café et d'aliments spécialisés basé à Seattle subissent actuellement une pression à la vente, en raison de la hausse des coûts et de la persistance d'un environnement opérationnel difficile en Chine - le deuxième marché le plus important de la société, où le gouvernement local impose toujours des mesures de confinement pour prévenir les infections par le COVID.
Mais cette tendance baissière constitue, selon nous, une bonne opportunité d'achat, offrant aux investisseurs la possibilité de prendre une participation dans une société qui présente de solides perspectives de croissance à long terme et un excellent historique de dividendes. La stratégie de la société, qui consiste à maintenir des prix bas pour gagner des parts de marché, est la bonne car elle peut s'avérer payante à long terme. Les ventes de SBUX en Amérique du Nord restent fortes, et ce n'est qu'une question de temps avant qu'elles ne reprennent en Chine également.
Bien que la société n'ait pas battu les attentes en matière de bénéfices du trimestre dernier, les bénéfices restent solides.
Une autre raison de détenir des actions Starbucks : l'accent mis par la direction sur le retour de liquidités aux actionnaires sous forme de dividendes. L'action verse actuellement un dividende trimestriel de 0,49 $ par action, ce qui se traduit par un rendement annuel d'environ 2,47 %. Son taux de distribution a augmenté d'environ 18 % par an au cours des cinq dernières années.