Le fabricant français de fils et de câbles Nexans vient de lever 250 millions d’euros sur le marché primaire.
Pour séduire les investisseurs, l'entreprise a proposé un rendement à l’émission de 3,25%, correspondant à une prime en regard des taux midswap de maturité comparable de 321 points de base.
L'obligation a été pricée au pair à 100% du nominal. Dans les premiers échanges sur le secondaire, il faut compter sur un cours de 100,20% pour se positionner sur l'emprunt.
L’investissement est fixé à 100.000 euros en nominal. Nexans appartient à la catégorie des émetteurs spéculatifs, avec un rating BB- chez Fitch et chez Standard & Poor's.
Nexans était déjà présent sur le marché obligataire avec un emprunt remboursable en 2017. L’obligation offre un coupon fixe de 5,75% et se traite actuellement largement au-dessus du pair aux alentours des 105% du nominal.
A propos de Nexans
Nexans est une entreprise française présente dans l'industrie du câble. Elle en est l'un des leaders mondiaux. Par ce biais, le groupe est présent sur quatre principaux domaines d'activités, à savoir: le transport et la distribution d’énergie (réseaux terrestres et sous-marins) les ressources énergétiques (pétrole et gaz, mines et énergies renouvelables), les transports (routiers, ferroviaires, aériens et maritimes) et le bâtiment (commercial, résidentiel et centres de données).