La balance courante japonaise s'est moins dégradée qu'anticipé en novembre, passant de 833.4 milliards à 433.0 milliards de yens (contre 139.5 milliards attendus) grâce à une diminution moindre que prévu du déficit commercial. Maussades en début de séance, les cross JPY ont évolué à la hausse plus tard. L'USD/JPY a rebondi sur 117.74, sous l'effet des ajustements post-NFP après le long week-end férié au Japon. L'USD/JPY s'enfonce dans le nuage d'Ichimoku (113.54/118.53), la ligne de conversion tend à la baisse. Des offres sont placées avant 119.00, tandis que des paris sur options viennent en soutien au-dessus des 119.50 avec expiration ce jour. L'EUR/JPY a effacé le support des 140.29 (MM200j) pour reculer à 139.46. Un nouveau repli est possible en l'absence d'informations défavorables au yen.
En Chine, l'excédent commercial a surpris à la hausse. Les exportations ont accéléré à 9.7% en glissement annuel en décembre (contre 4.7% au mois précédent). Les importations se sont contractées de 2.4% (contre -6.7% préc.). Alors que l'USD/CNY trouve preneur dans la zone 6.1821/6.20 (MM200j / seuil psychologique), les espoirs de mesures pro-croissance de la part du gouvernement et de la PBoC limitent les achats du yuan. L'AUD/USD a testé les 0.8200 dans le sillage des statistiques chinoises. Les indicateurs techniques court terme laissent entrevoir une nouvelle correction haussière. Le potentiel haussier reste fragile avant la parution des chiffres de l'emploi australien jeudi. Des résistances importantes s'établissent à 0.8360/80 (MM50j / sommet de la tendance baissière d'octobre 2014 – janvier 2015).
L'USD/CAD teste les offres avant 1.20, le brut WTI ayant glissé sous $45 (-3.50% jusqu'ici). Le sentiment reste négatif vis-à-vis des monnaies des producteurs pétroliers, telles que les CAD, NOK et RUB. La banque centrale russe intervient en achetant des devises, l'équivalent de 1.3 milliard de dollars en devises est annoncé avec le règlement du 12 janvier.
La tendance du GBP/USD demeure baissière avant la communication de l'inflation de décembre. Comme ailleurs, l'IPC brut devrait subir une nouvelle détérioration en décembre sous l'effet des prix du pétrole. Le consensus table sur 0.7% a/a, contre 1.0% au mois précédent. Le câble consolide son affaiblissement sous 1.52. Les pressions négatives sont tempérées par l'essoufflement généralisé du dollar. Le principal support se situe sur 1.50, avec des stops au-dessous.
L'EUR/USD a peu évolué cette nuit. La tendance reste négative avant l'IPC final de la zone euro attendu en fin de semaine et la réunion de la BCE le 22 janvier. Les indicateurs techniques de l'EUR/GBP sont plats. Une clôture journalière sous 0.7795 (pivot MACD) alimenterait le biais négatif. L'expiration ce jour d'importantes options "vanille" sur 0.7800/50 devrait limiter les tentatives haussières.
Calendrier économique : indice des prix de gros m/m et a/a (décembre) en Allemagne, taux de chômage (décembre) et IPC m/m et a/a (décembre) en Suède, production industrielle m/m et a/a (novembre) en Italie, IPC, RPI et IPP m/m et a/a (décembre) au Royaume-Uni, indice NFIB de confiance des petites entreprises (décembre), optimisme économique IBD/TIPP (janvier) et présentation du budget mensuel (décembre) aux Etats-Unis