Jeudi, Loop Capital, une société de services financiers, a ajusté son objectif de cours pour Workday (NASDAQ:WDAY), un fournisseur leader d'applications cloud d'entreprise pour la finance et les ressources humaines. Le nouvel objectif de cours est fixé à 270$, en hausse par rapport aux 255$ précédents, tandis que la société maintient une recommandation de conservation sur l'action.
Selon Loop Capital, cet ajustement découle de l'attente que Workday annonce une croissance du carnet de commandes d'abonnements sur 12 mois conforme aux prévisions de l'entreprise et des analystes, ainsi qu'une guidance de croissance de 14-15% en glissement annuel. La société devrait également fournir des prévisions pour le quatrième trimestre en ligne avec sa projection précédente de croissance des revenus d'abonnement de 15-17%.
L'évaluation récente de Loop Capital fait suite à la révision par Workday de ses objectifs de croissance future des revenus d'abonnement. Lors de la dernière alerte résultats, qui a eu lieu pour le deuxième trimestre fiscal, Workday a ajusté sa croissance des revenus d'abonnement pour les exercices 2026 et 2027 à environ 15%, une baisse par rapport au taux de croissance annuel composé de 17-19% annoncé il y a tout juste un an.
En réponse à ces attentes de croissance révisées, Workday a signalé son intention d'accélérer l'expansion de sa marge d'exploitation non-GAAP. La société vise désormais une marge d'exploitation de 30% pour l'exercice 2027, une augmentation par rapport à l'objectif précédent de plus de 25%, fixé il y a environ un an.
Workday doit annoncer ses résultats du troisième trimestre fiscal après la clôture du marché le mardi 26 novembre. L'objectif de cours révisé de Loop Capital est en partie basé sur des estimations de flux de trésorerie plus élevées pour Workday dans les années à venir, en particulier au-delà de l'exercice 2027.
Dans d'autres actualités récentes, Workday Inc. a annoncé une augmentation de 17% de ses revenus d'abonnement, atteignant 1,903 milliard$, et a ajusté ses prévisions de croissance des revenus à 15%. La société a également fixé des objectifs financiers ambitieux pour l'exercice 2027, notamment une marge de flux de trésorerie d'exploitation de 34% et une marge de flux de trésorerie disponible de 30%.
Les sociétés d'analyse Goldman Sachs et Oppenheimer ont exprimé leur confiance dans la performance de l'entreprise, Goldman Sachs augmentant son objectif de cours pour Workday de 300$ à 305$ et maintenant une recommandation d'achat.
Workday a également annoncé une série de mouvements stratégiques, notamment l'acquisition d'Evisort, une plateforme de gestion des contrats alimentée par l'IA, et le lancement de quatre nouveaux agents IA : Recruiter, Expenses, Succession et Workday Optimize. De plus, Workday Ventures, le bras d'investissement stratégique de l'entreprise, a investi dans 10 nouvelles entreprises d'IA visant à améliorer la productivité et la prise de décision sur le lieu de travail.
En termes de changements de direction, Doug Robinson, co-président de Workday, prendra sa retraite en 2025 après 14 ans de service, continuant à servir comme conseiller jusqu'au 30 avril 2025. Rhonda J. Morris, vice-présidente et directrice des ressources humaines de Chevron Corporation, a été nommée au conseil d'administration de Workday, avec effet début 2025. Ce sont là quelques-uns des développements récents chez Workday.
Perspectives InvestingPro
Pour compléter l'analyse de Loop Capital, les données d'InvestingPro offrent des perspectives supplémentaires sur la situation financière de Workday. Au cours des douze derniers mois se terminant au deuxième trimestre 2025, Workday a déclaré un chiffre d'affaires impressionnant de 7,86 milliards$, avec une solide marge bénéficiaire brute de 75,77%. Cela correspond à l'un des conseils InvestingPro soulignant les "marges bénéficiaires brutes impressionnantes" de Workday.
La bonne santé financière de l'entreprise est encore démontrée par sa capitalisation boursière de 72,97 milliards$ et un ratio P/E de 47,34. Bien que ce ratio P/E suggère que Workday "se négocie à un multiple de bénéfices élevé", comme le note un autre conseil InvestingPro, il est important de considérer cela dans le contexte des perspectives de croissance et de la position de l'entreprise dans l'industrie.
Les investisseurs devraient noter que Workday a montré une forte performance récente, avec un rendement du cours de 24,08% au cours des trois derniers mois. Cette dynamique se reflète dans le conseil InvestingPro indiquant un "fort rendement au cours des trois derniers mois".
Pour ceux qui recherchent une analyse plus complète, InvestingPro offre 11 conseils supplémentaires pour Workday, fournissant une compréhension plus approfondie de la santé financière et de la position sur le marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.