Lundi, TD Cowen a initié la couverture d'Astrana Health, Inc. (NASDAQ: ASTH), attribuant une recommandation d'achat aux actions de la société avec un objectif de cours de 66,00€.
La firme a souligné la performance de l'entreprise dans un marché difficile des soins basés sur la valeur, notant les taux de croissance annuels composés (TCAC) à deux chiffres d'Astrana Health en termes de revenus et d'EBITDA d'une année sur l'autre. De plus, l'entreprise a été reconnue pour sa capacité à générer un flux de trésorerie disponible positif.
La couverture de TD Cowen s'accompagne d'une perspective positive sur les futures stratégies commerciales d'Astrana Health. La firme prévoit qu'Astrana Health poursuivra sa tendance à convertir les inscrits du risque partiel au risque total. Cela fait référence à la capacité de l'entreprise à gérer le risque financier associé à la prestation de soins, augmentant ainsi potentiellement sa rentabilité.
La société d'investissement voit également un potentiel dans la stratégie d'acquisition continue d'Astrana Health. De plus, TD Cowen s'attend à ce qu'Astrana Health élargisse sa portée en s'implantant dans de nouvelles zones géographiques.
L'objectif de cours de 66,00€ fixé par TD Cowen est basé sur 18,4 fois l'EBITDA estimé pour 2025 d'Astrana Health.
Dans d'autres actualités récentes, Astrana Health a finalisé l'acquisition de plusieurs entités de soins de santé, notamment Collaborative Health Systems, Golden Triangle Physician Alliance et Heritage Physician Networks. Cette démarche stratégique devrait renforcer le portefeuille d'Astrana Health dans le secteur de la gestion des soins de santé et élargir sa base de clients. Suite à cette acquisition, Astrana Health a reçu une attention positive des analystes.
BTIG a maintenu une recommandation d'achat pour l'entreprise, relevant son objectif de cours de 60,00€ à 70,00€. De même, Baird a maintenu une note de surperformance, augmentant l'objectif de cours d'Astrana à 67€ et prévoyant une augmentation de 24% des revenus et une hausse de 21% de l'EBITDA ajusté sur un taux de croissance annuel composé sur trois ans. Truist Securities et Stifel ont également revu à la hausse leurs perspectives pour Astrana Health. Truist Securities a fait passer la note de l'action d'Astrana Health de Conserver à Acheter et a relevé l'objectif de cours à 50,00€, tandis que Stifel a relevé son objectif de cours pour Astrana Health à 48€, maintenant une recommandation d'achat.
De plus, Astrana Health a lancé le processus de revente des actions de complément liées à son acquisition d'Asian American Medical Group, permettant aux anciens actionnaires d'AAMG de potentiellement vendre des actions lors de l'atteinte d'objectifs de performance spécifiés.
Perspectives InvestingPro
La performance récente d'Astrana Health s'aligne sur les perspectives positives de TD Cowen. Selon les données d'InvestingPro, l'entreprise a démontré une forte croissance, avec une augmentation des revenus de 22,76% au cours des douze derniers mois jusqu'au T2 2024, atteignant 1,59 milliard d'euros. Cette tendance de croissance est encore plus prononcée au trimestre le plus récent, avec une croissance des revenus de 39,65% au T2 2024.
Les conseils InvestingPro soulignent qu'Astrana Health a été un acteur performant, avec un rendement élevé de 81,39% au cours de la dernière année et une augmentation substantielle de 38,09% du prix au cours des six derniers mois. Ces chiffres soutiennent la position haussière de TD Cowen sur l'action.
Les métriques de valorisation de l'entreprise présentent une image intéressante. Bien qu'elle se négocie à un multiple de bénéfices élevé avec un ratio P/E de 41,58, un conseil InvestingPro suggère qu'elle se négocie à un faible ratio P/E par rapport à la croissance des bénéfices à court terme, avec un ratio PEG de 0,89. Cela pourrait indiquer que l'action est potentiellement sous-évaluée compte tenu de ses perspectives de croissance, s'alignant sur les perspectives positives et l'objectif de cours de TD Cowen.
Pour les investisseurs recherchant une analyse plus complète, InvestingPro offre 12 conseils supplémentaires pour Astrana Health, fournissant une compréhension plus approfondie de la santé financière et de la position sur le marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.