RICHMOND, Va. - Atlantic Union Bankshares Corporation (NYSE: AUB) a annoncé le prix de son offre publique de souscription d'actions ordinaires, qui devrait être clôturée demain, sous réserve des conditions habituelles. La société holding bancaire a fixé le prix de 9.859.155 actions à 35,50 dollars chacune, visant un produit global de 350 millions de dollars avant les remises et commissions de souscription.
Les souscripteurs ont une option d'achat pouvant aller jusqu'à 1.478.873 actions supplémentaires, ce qui pourrait conduire à un autre contrat de vente à terme avec l'acheteur. Morgan Stanley & Co. LLC dirige l'offre, avec BofA Securities, Piper Sandler & Co., et Stephens Inc. également impliqués en tant que teneurs de livre et co-gestionnaires.
Atlantic Union a conclu un contrat de vente à terme avec Morgan Stanley, selon lequel elle vendra des actions à la banque au prix de l'offre, ajusté sur la durée du contrat. L'acheteur à terme devrait emprunter et livrer les actions à vendre dans le cadre de l'offre. Atlantic Union peut régler le contrat de vente à terme dans un délai d'environ 18 mois avec un règlement physique, un règlement en espèces ou un règlement net en actions.
Bien qu'Atlantic Union ne reçoive pas immédiatement le produit de la vente des actions, elle conserve le droit au produit lors du règlement. Le produit net anticipé de 336 millions de dollars est destiné à des fins générales de l'entreprise, y compris potentiellement la contribution de capital Tier 1 à Atlantic Union Bank.
L'offre est faite conformément à une déclaration d'enregistrement effective sur le formulaire S-3 et un supplément de prospectus déposé auprès de la Securities and Exchange Commission. Le supplément de prospectus final et le prospectus d'accompagnement seront disponibles sur le site web de la SEC.
Atlantic Union Bankshares Corporation, basée à Richmond, en Virginie, exploite Atlantic Union Bank avec des succursales en Virginie, au Maryland et en Caroline du Nord. Elle possède également des filiales de services financiers non bancaires.
Cette nouvelle est basée sur un communiqué de presse et comprend des déclarations prospectives soumises à des risques, des incertitudes et des hypothèses. Les investisseurs sont avertis de ne pas accorder une confiance excessive à ces déclarations prospectives, qui ne sont valables qu'à la date à laquelle elles sont faites.
Dans d'autres nouvelles récentes, Atlantic Union Bankshares (AUB) a révélé des résultats optimistes pour le deuxième trimestre 2024, stimulés par sa fusion avec American National Bankshares. La fusion a conduit à une augmentation significative des offres de produits et à une présence plus forte sur le marché, en particulier en Caroline du Nord. La banque a déclaré un bénéfice net disponible pour les actionnaires ordinaires de 22,2 millions de dollars et un bénéfice d'exploitation ajusté de 56,4 millions de dollars pour le trimestre. Un dividende sur actions ordinaires de 0,32 dollar par action a été versé, marquant une augmentation de 6,7% par rapport à l'année précédente.
La banque prévoit que les soldes de prêts de fin d'année se situeront entre 18,5 milliards et 19 milliards de dollars, avec des soldes de dépôts attendus entre 20 milliards et 20,5 milliards de dollars. Le revenu net d'intérêts équivalent fiscal pour l'année complète devrait se situer entre 730 millions et 740 millions de dollars, avec une marge nette d'intérêts entre 3,4% et 3,5%.
Malgré une augmentation prévue des dépenses de 4% à 4,5%, principalement due aux investissements sur le marché de la Caroline du Nord, Atlantic Union Bankshares reste confiante dans la réalisation des avantages financiers de la fusion et la fourniture de performances financières de premier ordre en 2024 et au-delà. Les développements récents indiquent un succès dans l'acquisition de nouvelles affaires, en particulier avec d'anciens clients d'American National s'engageant avec de nouvelles offres de produits. Le portefeuille à taux fixe de la banque, d'une durée de trois ans, est prêt à revaloriser environ 2,5 milliards de dollars au cours de la prochaine année, étayant ses perspectives économiques prudemment optimistes et une croissance attendue des prêts à un chiffre moyen en rythme annuel.
Perspectives InvestingPro
L'offre publique récente d'actions ordinaires d'Atlantic Union Bankshares Corporation (AUB) s'inscrit dans un contexte de solides performances financières et d'un historique de rendements pour les actionnaires. Selon les données d'InvestingPro, la société a démontré une croissance des revenus de 4,03% au cours des douze derniers mois, avec une croissance trimestrielle des revenus accélérant à 9,63% au deuxième trimestre 2024. Cette trajectoire de croissance s'aligne sur la décision de l'entreprise de lever des capitaux, la positionnant potentiellement pour une expansion future ou le renforcement de sa base de capital.
Les conseils InvestingPro soulignent l'engagement d'AUB envers la valeur actionnariale, notant que l'entreprise "a augmenté son dividende pendant 13 années consécutives" et "a maintenu le versement de dividendes pendant 31 années consécutives". Ce bilan de croissance constante des dividendes peut attirer les investisseurs axés sur le revenu, d'autant plus que le rendement actuel du dividende est de 3,3%.
La rentabilité de l'entreprise est également remarquable, avec une marge de revenu d'exploitation de 42,02% pour les douze derniers mois. Cette forte rentabilité soutient un autre conseil InvestingPro, qui indique que "les analystes prédisent que l'entreprise sera rentable cette année".
Cependant, les investisseurs doivent être conscients que "2 analystes ont révisé à la baisse leurs prévisions de bénéfices pour la période à venir", ce qui pourrait signaler quelques défis à court terme. De plus, l'entreprise "souffre de faibles marges bénéficiaires brutes", ce qui pourrait être un facteur à surveiller à la lumière de la récente levée de capitaux.
Pour ceux intéressés par une analyse plus approfondie, InvestingPro offre 5 conseils supplémentaires sur AUB, fournissant une vue plus complète de la santé financière et des perspectives de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.