H.C. Wainwright a considérablement augmenté l'objectif de cours des actions d'Instil Bio Inc (NASDAQ: TIL) à 120,00 dollars, contre 40,00 dollars précédemment, tout en maintenant une recommandation d'achat sur le titre.
La décision de la firme reflète des perspectives positives concernant le traitement anticancéreux d'Instil Bio, SYN-2510, un anticorps bispécifique ciblant PD-L1 et VEGF, que les analystes considèrent comme ayant le potentiel de réussir sur le marché de l'oncologie.
L'optimisme entourant les perspectives d'Instil Bio est en partie dû aux performances anticipées de son produit dans le traitement du cancer du poumon à petites cellules de stade étendu (ES-SCLC), un domaine actuellement dominé par les inhibiteurs de PD-L1.
La firme a intégré cette indication dans son modèle financier, projetant des ventes mondiales non ajustées de 1,3 milliard de dollars d'ici 2040.
De plus, la firme prévoit que le SYN-2510 d'Instil Bio pénétrera le marché du cancer du poumon non à petites cellules (NSCLC), même avec une estimation prudente de 2,5% de part de marché dans les populations de NSCLC à faible expression de PD-L1 et avec mutation EGFR.
La projection des ventes mondiales non ajustées pour le NSCLC, tous sous-types confondus, s'élève à 3,1 milliards de dollars, ce que la firme considère comme une estimation raisonnable.
Dans son analyse financière, H.C. Wainwright a également ajusté le taux d'actualisation d'Instil Bio de 13% à 11%, reflétant un profil de risque plus favorable pour les objectifs de l'entreprise. En outre, le taux de croissance terminal a été augmenté de 2% à 3%, tenant compte d'un potentiel de croissance conservateur sur le marché de l'oncologie au-delà de l'ES-SCLC et du NSCLC.
La confiance accrue de la firme dans le pipeline de produits d'Instil Bio se manifeste également par l'augmentation de la probabilité d'approbation pour l'ES-SCLC et le NSCLC, désormais à 25%, contre 10% précédemment pour le NSCLC seul.
Dans d'autres actualités récentes, Instil a révélé un plan de restructuration majeur, prévoyant de fermer ses opérations au Royaume-Uni d'ici fin 2024, avec des coûts estimés jusqu'à 5,5 millions de dollars. De plus, l'entreprise a interrompu le développement clinique de son programme ITIL-306.
Instil Bio a également conclu un accord de licence exclusif avec ImmuneOnco Biopharmaceuticals pour développer et commercialiser des anticorps ciblant PD-L1 et VEGF. Cet accord pourrait potentiellement rapporter jusqu'à 2,1 milliards de dollars à ImmuneOnco en fonction des futurs jalons.
En termes de gouvernance, R. Kent McGaughy, Jr. et Dr. Gwendolyn Binder ont été réélus au conseil d'administration de l'entreprise, et Deloitte & Touche LLP a été ratifié comme cabinet d'expertise comptable indépendant pour l'exercice se terminant le 31 décembre 2024.
Plusieurs cabinets d'analystes ont mis à jour leur position sur l'action d'Instil Bio. Baird a considérablement relevé son objectif de cours sur les actions de l'entreprise à 180 dollars, maintenant une recommandation de surperformance. H.C. Wainwright a également augmenté son objectif de cours à 12 mois pour Instil Bio à 40,00 dollars, maintenant une recommandation d'achat. Cependant, Jefferies a abaissé sa recommandation de l'action d'Achat à Conserver suite à l'arrêt du programme ITIL-306.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.