Vendredi, Goldman Sachs a réitéré sa recommandation d'achat sur Atlas Energy Solutions Inc (NYSE:AESI), maintenant un objectif de cours de 23,00€ pour l'action de la société. L'analyste de la firme a souligné que malgré la révision à la baisse des estimations à la lumière des nouvelles prévisions de la direction et des attentes ajustées concernant le prix du sable, les perspectives pour Atlas Energy restent positives.
L'analyste a fait remarquer que les opérations rentables d'Atlas Energy et la hausse prévue des flux de trésorerie disponibles en 2025 sont des facteurs clés qui sous-tendent cette recommandation.
Atlas Energy Solutions, reconnue pour sa structure de coûts efficace, devrait mieux gérer les éventuelles baisses des prix du sable par rapport à ses concurrents qui se concentrent plus directement sur le sable. L'analyste a noté que même si les prix du sable tombaient dans la fourchette basse à moyenne des 20€ par tonne, Atlas Energy devrait maintenir des marges solides dépassant 35% et un taux de conversion des flux de trésorerie disponibles supérieur à 70%. Cela est prévu après l'achèvement du projet Dune Express.
La firme anticipe une augmentation significative des flux de trésorerie disponibles pour Atlas Energy d'ici 2025. Cette attente est basée sur le démarrage opérationnel de Dune Express et le potentiel d'augmentation des retours de capital aux actionnaires. L'analyste a souligné qu'au niveau de négociation actuel, l'action d'Atlas Energy reflète un rendement de flux de trésorerie disponibles de 17% pour 2025, ce qui est nettement supérieur à la moyenne de 8% de l'univers de couverture de l'analyste.
L'achèvement de Dune Express est considéré comme un développement crucial pour Atlas Energy, qui devrait renforcer la performance financière de l'entreprise. Les perspectives de l'analyste suggèrent que la position unique de l'entreprise lui permettra de générer des flux de trésorerie disponibles robustes, même en naviguant dans un environnement de prix potentiellement difficile pour le sable.
En résumé, la réaffirmation par Goldman Sachs de la recommandation d'achat et de l'objectif de cours pour Atlas Energy Solutions souligne la confiance de la firme dans la capacité de l'entreprise à générer des flux de trésorerie disponibles substantiels et à maintenir des marges élevées dans les années à venir, en particulier après 2025. Le profil de coûts avantageux de l'entreprise et ses projets à venir sont considérés comme des moteurs clés de son futur succès financier.
Dans d'autres nouvelles récentes, Atlas Energy Solutions a connu des développements significatifs. Malgré des revers opérationnels, notamment un incendie à l'usine de Kermit et des dommages à une nouvelle drague électrique, Stephens a réaffirmé une recommandation Surpondérer pour Atlas Energy, avec un objectif de cours de 28,00€. Cependant, ils ont révisé à la baisse leurs estimations d'EBITDA et de CFPS pour les troisième et quatrième trimestres de 2024, ainsi que pour 2025. Du côté positif, Atlas Energy a commencé la mise en service de Dune Express, un système de convoyeur de 68 kilomètres, qui devrait commencer le transport commercial plus tard cette année.
Le conseil d'administration d'Atlas Energy s'est élargi, avec la nomination du PDG John Turner au nouveau siège. Les revenus de l'entreprise au deuxième trimestre 2024 ont bondi de 49% à 288 millions €, avec un EBITDA ajusté de 72 millions €, malgré des conditions industrielles difficiles. De plus, l'entreprise a annoncé une augmentation du dividende à 0,23€ par action.
RBC Capital Markets a maintenu une recommandation Surperformance sur l'action d'Atlas Energy, malgré une réduction de l'objectif de cours de 27,00€ à 26,00€. La firme a souligné le fort potentiel de croissance et les marges bénéficiaires d'Atlas Energy, qui ont été renforcés par l'acquisition stratégique de Hi-Crush. En outre, l'entreprise devrait connaître une augmentation régulière de la production au cours du prochain trimestre, stimulée par une planification stratégique et un partenariat avec Kodiak Robotics pour des livraisons par camions autonomes.
Perspectives InvestingPro
Atlas Energy Solutions Inc (NYSE:AESI) continue d'attirer l'attention positive des analystes, comme en témoigne la recommandation d'achat réitérée par Goldman Sachs. Cet optimisme est davantage soutenu par les données en temps réel d'InvestingPro. La croissance des revenus de l'entreprise est particulièrement impressionnante, avec une augmentation de 77,71% des revenus trimestriels au deuxième trimestre 2024. Cela s'aligne avec la perspective InvestingPro selon laquelle les analystes anticipent une croissance des ventes pour l'année en cours.
La santé financière de l'entreprise semble robuste, avec une marge de résultat d'exploitation de 26,22% pour les douze derniers mois au deuxième trimestre 2024. Cette forte rentabilité est cohérente avec une autre perspective InvestingPro, qui indique que l'entreprise a été rentable au cours des douze derniers mois.
Malgré les perspectives positives, les investisseurs devraient noter que l'action a subi une baisse significative au cours de la dernière semaine, avec un rendement total sur 1 semaine de -9,38%. Cette volatilité récente pourrait présenter une opportunité pour les investisseurs qui partagent la vision haussière de Goldman Sachs sur les perspectives à long terme de l'entreprise.
Pour ceux qui recherchent une analyse plus complète, InvestingPro offre 5 perspectives supplémentaires pour AESI, fournissant des informations plus approfondies sur la position financière de l'entreprise et sa performance sur le marché.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.