Jeudi, DA Davidson a maintenu sa recommandation d'achat sur l'action Confluent Inc (NASDAQ:CFLT) et a relevé son objectif de cours de 30$ à 34$. Cet ajustement fait suite aux solides performances de l'entreprise au deuxième trimestre, en particulier dans ses revenus Cloud, qui ont dépassé les estimations du consensus et ont connu une croissance d'environ 38-39% en glissement annuel. Cette croissance a été notée après ajustement d'une contribution ponctuelle aux revenus provenant de crédits inutilisés par un seul client.
Les tendances de consommation de Confluent ont montré des signes de stabilisation dans le segment vertical des clients natifs du numérique ce trimestre, après les pressions d'optimisation des coûts subies au trimestre précédent. Le taux de rétention net basé sur le dollar (DBNRR) de l'entreprise a connu une légère baisse d'un point de pourcentage à 117%, mais il devrait se stabiliser autour de ce niveau au quatrième trimestre.
La firme a observé une augmentation significative des taux de réussite de Confluent d'un trimestre à l'autre et d'une année sur l'autre, qui seraient bien supérieurs à 90% face aux petites start-ups. Sur la base de ces développements positifs, Confluent a fourni des prévisions actualisées pour l'année calendaire 2024, revoyant à la hausse les attentes tant pour le chiffre d'affaires que pour le résultat net.
De plus, le flux de trésorerie disponible (FCF) de l'entreprise devrait être à l'équilibre ou légèrement positif pour l'ensemble de l'année. L'analyste de DA Davidson a exprimé des perspectives toujours positives sur Confluent, conduisant à la hausse de l'objectif de cours, reflétant la confiance dans la trajectoire financière et la position sur le marché de l'entreprise.
Dans d'autres actualités récentes, Confluent, Inc. a annoncé des résultats du troisième trimestre supérieurs aux attentes et a revu à la hausse ses perspectives pour l'année complète. Le fournisseur de plateforme de streaming de données a enregistré un bénéfice ajusté de 0,10$ par action pour le T3, dépassant les attentes des analystes de 0,05$ par action. Le chiffre d'affaires de l'entreprise pour le trimestre s'est élevé à 250,2 millions de dollars, dépassant les prévisions consensuelles de 245,05 millions de dollars et marquant une augmentation de 25% en glissement annuel.
Le chiffre d'affaires de Confluent Cloud a connu une hausse de 42% en glissement annuel pour atteindre 130 millions de dollars. L'entreprise a également noté une augmentation de 14% par rapport à l'année précédente du nombre de clients avec un revenu récurrent annuel de 100.000$ ou plus, totalisant 1.346. Malgré une projection de chiffre d'affaires pour le T4 entre 245 et 246 millions de dollars, inférieure aux estimations des analystes de 257,1 millions de dollars, Confluent a relevé ses prévisions de chiffre d'affaires pour l'ensemble de l'année 2024 entre 916,5 et 917,5 millions de dollars.
Ces développements récents soulignent la forte performance de Confluent et ses perspectives positives, comme l'a confirmé le CFO Rohan Sivaram qui a déclaré que l'entreprise vise désormais une marge opérationnelle non-GAAP positive et une marge de flux de trésorerie disponible positive pour 2024.
Perspectives InvestingPro
Les performances récentes de Confluent s'alignent sur plusieurs conseils et métriques InvestingPro. La forte croissance du chiffre d'affaires Cloud de l'entreprise se reflète dans sa croissance globale du chiffre d'affaires de 26,55% au cours des douze derniers mois. Cette croissance robuste soutient les perspectives optimistes de DA Davidson et l'augmentation de l'objectif de cours.
Les conseils InvestingPro soulignent que Confluent détient plus de liquidités que de dettes dans son bilan et que ses actifs liquides dépassent ses obligations à court terme. Ces facteurs contribuent à la stabilité financière de l'entreprise, ce qui est crucial alors qu'elle vise un flux de trésorerie disponible à l'équilibre ou légèrement positif pour l'année complète.
Malgré la croissance positive du chiffre d'affaires, un conseil InvestingPro note que Confluent n'est pas rentable sur les douze derniers mois. Ceci est corroboré par la marge de résultat d'exploitation négative de -44,94%. Cependant, les analystes prévoient que l'entreprise sera rentable cette année, ce qui s'aligne avec les prévisions améliorées pour l'année calendaire 2024.
Le marché semble intégrer le potentiel de croissance future, car les données InvestingPro montrent que Confluent se négocie à un multiple Prix / Valeur Comptable élevé de 8,52. Cette valorisation reflète la confiance des investisseurs dans la position de marché et les perspectives de croissance de l'entreprise, en particulier à la lumière de ses forts taux de réussite face aux petites start-ups.
Pour les investisseurs recherchant une analyse plus complète, InvestingPro offre 5 conseils supplémentaires pour Confluent, fournissant des aperçus plus approfondis sur la santé financière et la position de marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.