Morgan Stanley a réaffirmé sa recommandation Surpondérer et son objectif de cours de 310,00 $ pour Tesla (NASDAQ: NASDAQ:TSLA). La position de la firme fait suite à un rapport du Wall Street Journal sur des discussions entre Tesla et la startup d'IA d'Elon Musk concernant une potentielle licence et un partage des revenus. Musk a précisé que le résumé de l'article était inexact.
L'analyste de Morgan Stanley a souligné l'importance croissante de l'IA dans la valorisation de Tesla, indiquant que les contributions de l'IA au cours de l'action de l'entreprise sont considérées comme plus significatives que sa technologie de véhicules électriques (VE). Cette perspective est basée sur une récente enquête auprès des investisseurs, qui suggérait une préférence de 2 contre 1 pour l'IA par rapport aux VE en termes d'impact sur le cours de l'action de Tesla. La firme suggère que si les fondamentaux des VE pourraient poser des risques, les développements liés à l'IA sont essentiels pour des changements positifs significatifs dans la valeur boursière de Tesla.
Tesla a été sélectionné comme le premier choix de Morgan Stanley dans l'industrie automobile américaine il y a six semaines. Ce choix a été largement influencé par l'attente que le marché reconnaîtra la convergence croissante de Tesla avec les thèmes de l'IA, en particulier dans les domaines de l'autonomie et de la robotique, au cours des 12 prochains mois.
La firme a également souligné la pertinence des avancées dans les grands modèles de langage (LLM) et l'IA générale (GenAI) en robotique. Ces avancées devraient améliorer la façon dont les robots apprennent, influençant potentiellement les décisions de Tesla sur l'intégration de la technologie dans les interfaces homme-machine (IHM) des véhicules.
Dans d'autres nouvelles récentes, les ventes globales de véhicules particuliers de Tesla en Chine ont connu une baisse, tandis que les véhicules à nouvelle énergie (NEV) ont connu une hausse, en grande partie due aux subventions gouvernementales promouvant les options écologiques.
Cela a entraîné un mois record de ventes pour Tesla et d'autres fabricants de véhicules électriques comme BYD. En revanche, les concessionnaires automobiles traditionnels font face à des défis, avec plus de la moitié déclarant des pertes au premier semestre de l'année.
Simultanément, Tesla est en discussion avec la startup d'intelligence artificielle d'Elon Musk, xAI, pour utiliser ses modèles d'IA afin d'améliorer ses capacités de conduite entièrement autonome. Si l'accord se concrétise, xAI pourrait obtenir une partie des revenus futurs de Tesla. Cependant, les termes de l'accord ne sont pas encore finalisés.
Barclays a maintenu sa recommandation Neutre sur les actions Tesla, avec un objectif de cours fixé à 220 $. Cette décision intervient alors que l'Allemagne propose de prolonger les subventions pour les véhicules électriques de société jusqu'en 2028, ce qui pourrait stimuler les ventes de Tesla, bien que cela puisse profiter davantage aux constructeurs automobiles allemands.
Perspectives InvestingPro
Alors que Morgan Stanley souligne la valeur de l'IA dans l'avenir de Tesla, il est intéressant de noter certaines mesures clés d'InvestingPro qui peuvent influencer le sentiment des investisseurs. La capitalisation boursière de Tesla reste robuste à 696,27 milliards de dollars, soulignant sa présence significative sur le marché. Malgré les inquiétudes concernant son multiple de bénéfices élevé, avec un ratio P/E de 56,22, la prééminence de Tesla dans l'industrie automobile ne peut être négligée. Cela est particulièrement pertinent alors que l'entreprise explore le potentiel de l'IA pour révolutionner ses offres.
Les conseils InvestingPro indiquent que Tesla détient plus de liquidités que de dettes dans son bilan, ce qui pourrait offrir la flexibilité financière nécessaire pour la recherche et le développement en IA. De plus, les mouvements du cours de l'action de Tesla sont connus pour être assez volatils, un facteur que les investisseurs tolérants au risque pourraient trouver attrayant, surtout compte tenu du fort rendement de l'entreprise au cours des trois derniers mois. Pour ceux intéressés par une analyse plus approfondie, InvestingPro offre 18 conseils supplémentaires sur Tesla, fournissant une vue complète de la santé financière et de la position sur le marché de l'entreprise.
De plus, avec un ratio Prix / Valeur Comptable de 10,51, Tesla se négocie avec une prime, reflétant des attentes élevées pour sa croissance future. Cela s'aligne avec la perspective de Morgan Stanley sur le changement potentiel dans la valorisation de Tesla à mesure que l'IA devient plus intégrale à sa stratégie. Alors que Tesla approche de sa journée robotaxi, ces perspectives financières pourraient être cruciales pour les investisseurs évaluant la trajectoire de l'entreprise dans un paysage automobile en évolution.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.