SAN MATEO, Californie - Upstart (NASDAQ: NASDAQ:UPST), une place de marché de prêts basée sur l'intelligence artificielle de premier plan, a conclu un accord important avec Blue Owl Capital Inc. (NYSE: OWL), obtenant un engagement d'achat programmatique pouvant atteindre 2 milliards de dollars. Cet engagement, visant à acquérir des prêts à la consommation via la plateforme Upstart, doit être réalisé au cours des 18 prochains mois. L'accord a débuté avec l'acquisition par Blue Owl d'un portefeuille de prêts personnels de 290 millions de dollars en septembre.
La transaction a été facilitée par Atalaya Capital Management LP, spécialisée dans les investissements de crédit alternatifs, et récemment acquise par Blue Owl le 30/09/2023. Cette acquisition est un mouvement stratégique pour Blue Owl, élargissant son empreinte dans le crédit alternatif et complétant sa domination dans le prêt direct.
David Aidi et Ray Chan, co-responsables des actifs financiers chez Blue Owl Alternative Credit, ont exprimé leur enthousiasme pour ce partenariat, soulignant le potentiel d'amélioration de l'efficacité du processus de prêt à la consommation. Sanjay Datta, directeur financier d'Upstart, a fait écho à ces sentiments, notant que ce partenariat est l'un des plus importants engagements d'achat pour l'entreprise et un catalyseur pour élargir l'accès au crédit abordable.
ATLAS SP Partners, soutenu par les fonds Apollo, fournira le financement par emprunt nécessaire pour les achats de prêts. Cette collaboration souligne la tendance croissante des partenariats entre les plateformes de prêt basées sur la technologie et les entités financières établies.
La plateforme d'Upstart, fondée en 2012, sert de pont entre les consommateurs et les banques et coopératives de crédit, utilisant l'IA pour offrir des produits de crédit optimisés. L'entreprise se vante d'un taux élevé d'approbations de prêts instantanées et d'un engagement envers un processus de prêt équitable à travers les lignes démographiques.
Ce partenariat est basé sur un communiqué de presse et s'aligne sur la mission d'Upstart d'améliorer les expériences et les résultats de prêt pour les emprunteurs et les prêteurs. Il représente une étape stratégique pour Upstart et Blue Owl alors qu'ils naviguent dans le paysage en évolution de la finance grand public.
Dans d'autres nouvelles récentes, Upstart Holdings Inc . a été au centre de plusieurs développements importants. L'entreprise a annoncé une offre de 300 millions de dollars d'Obligations Convertibles Senior échéant en 2029, destinée aux acheteurs institutionnels qualifiés. Les produits sont prévus pour financer des transactions d'achat plafonné et racheter une partie de ses Obligations Convertibles Senior à 0,25% en circulation échéant en 2026. Mizuho Securities a réaffirmé une note Surperformance sur les actions d'Upstart, avec un objectif de prix stable de 48,00$, citant des moteurs de croissance potentiels tels que la baisse de la consommation des consommateurs affectant positivement les taux de défaillance et la montée en puissance de nouveaux produits comme les Lignes de Crédit sur la Valeur Nette Immobilière (HELOC) et les prêts automobiles.
Dans la même veine, BofA Securities a relevé son objectif de prix pour Upstart de 23$ à 27$, maintenant une note Sous-performance, suite aux résultats du deuxième trimestre de l'entreprise qui ont dépassé les attentes. Le volume de prêts et la croissance des revenus d'Upstart s'accélèrent, une tendance qui devrait se poursuivre à mesure que l'environnement macroéconomique s'améliore. L'entreprise prévoit des revenus totaux d'environ 150 millions de dollars pour le T3 2024 et projette un EBITDA ajusté positif au T4 2024.
De plus, Upstart a formé un partenariat avec AMOCO Federal Credit Union pour offrir des prêts basés sur l'IA, améliorant ses capacités de prêt. Malgré une baisse de 9% des revenus de frais sur un an à 131 millions de dollars, Upstart a vu une augmentation de 31% du volume de transactions de prêts. Ce sont des développements notables dans les efforts continus d'Upstart pour affiner sa plateforme de prêt basée sur l'IA et son mouvement stratégique vers une structure de financement plus durable et diversifiée.
Perspectives InvestingPro
Le récent partenariat entre Upstart et Blue Owl Capital s'aligne sur la position dynamique d'Upstart sur le marché, comme le reflètent les données récentes d'InvestingPro. La capitalisation boursière d'Upstart s'élève à 3,8 milliards de dollars, indiquant un intérêt significatif des investisseurs pour la plateforme de prêt basée sur l'IA de l'entreprise.
Les conseils InvestingPro soulignent la performance volatile de l'action d'Upstart, avec un fort rendement de 27,84% au cours du dernier mois et un impressionnant 73,37% au cours des trois derniers mois. Cette volatilité s'aligne sur l'approche innovante de l'entreprise en matière de prêts et son potentiel de croissance rapide dans le secteur de la fintech.
Malgré la récente performance positive de l'action, il convient de noter qu'Upstart n'est actuellement pas rentable, avec un ratio P/E négatif de -18,87 pour les douze derniers mois au T2 2023. Cependant, les actifs liquides de l'entreprise dépassent ses obligations à court terme, suggérant une stabilité financière alors qu'elle poursuit des opportunités de croissance comme le partenariat avec Blue Owl.
Le partenariat avec Blue Owl pourrait potentiellement résoudre les défis de rentabilité d'Upstart. Avec un chiffre d'affaires de 575,96 millions de dollars au cours des douze derniers mois et une marge bénéficiaire brute élevée de 73,76%, Upstart démontre une forte efficacité opérationnelle. L'engagement d'achat de 2 milliards de dollars de Blue Owl pourrait encore améliorer les métriques financières et la position sur le marché d'Upstart.
Pour les investisseurs cherchant une analyse plus complète, InvestingPro offre des conseils et des perspectives supplémentaires. Actuellement, il y a 11 autres conseils InvestingPro disponibles pour Upstart, fournissant une compréhension plus approfondie de la santé financière et des perspectives de marché de l'entreprise.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.