Par Geoffrey Smith
Investing.com -- La Californie est fermée et l'Allemagne pourrait suivre dimanche. Les républicains du Sénat présentent un nouveau projet de loi de relance qui prévoit un helicopter money pour les familles et le renflouement des compagnies aériennes et autres entreprises. Le dollar recule alors que l'assouplissement de la banque centrale gagne du terrain, que les marchés boursiers rebondissent avant l'expiration des contrats d'options de mars et que le pétrole prend son envol après un rapport suggérant que les États-Unis pourraient réintroduire des quotas de production pour la première fois en près de 50 ans. Voici ce que vous devez savoir sur les marchés financiers le vendredi 20 mars.
1. La Californie est en état d'alerte alors que le virus se propage; l'Allemagne pourrait suivre dimanche
La Californie a ordonné à ses 40 millions d'habitants de rester chez eux pour arrêter la propagation du coronavirus, le dernier coup de marteau porté à l'économie mondiale par un virus qui se propage toujours rapidement en dehors de la Chine.
En Allemagne, les attentes d'un verrouillage total augmentent également, la chancelière Angela Merkel ayant prévu d'appeler les gouverneurs des États dimanche pour évaluer l'efficacité des mesures moins draconiennes qui ont été prises jusqu'à présent.
Dans le monde, le nombre de décès dus au virus a maintenant dépassé les 10 000, tandis que le nombre de cas confirmés a atteint 245 000, selon les données compilées par l'université Johns Hopkins. Aux États-Unis, le nombre de cas confirmés est passé à 14 250. Le gouverneur de la Californie, Gavin Newsom, a estimé que plus de la moitié de la population de l'État - quelque 25 millions de personnes - sera infectée sur une période de huit semaines.
2. Projet de loi de relance des républicains : helicopter money et nationalisation partielle
Les républicains du Sénat ont introduit un plan de relance de plus d'un trillion de dollars pour soutenir les deux premières tentatives plus modestes du Congrès visant à soutenir l'économie par le biais de l'épidémie de coronavirus.
Le plan fait de l'"helicopter money" une réalité, prévoyant que les adultes recevoient jusqu'à 1 200 dollars par mois, avec un supplément de 500 dollars pour chaque enfant. Les paiements seront réduits pour les personnes à haut revenu.
Le projet de loi prévoit également 50 milliards de dollars de garanties d'emprunt pour les transporteurs aériens de passagers, 8 milliards de dollars pour les transporteurs aériens de fret et 150 milliards de dollars pour d'autres grandes entreprises, et autorise le gouvernement fédéral à prendre des participations au capital.
3. Le dollar recule à mesure que la pression s'atténue
La hausse extrême du dollar s'est inversée, car une expansion massive des liquidités des banques centrales a finalement commencé à ramener l'offre de dollars au niveau de la demande.
L'action de la Réserve fédérale visant à soutenir le papier commercial et les fonds du marché monétaire cette semaine a soutenu les marchés intérieurs américains, tandis que l'annonce de neuf nouvelles facilités d'échange de dollars avec des banques étrangères permettra aux dollars d'atteindre plus rapidement un plus grand nombre de points des marchés mondiaux, réduisant ainsi les risques de défaillance à court terme.
D'autres actions des banques centrales, telles que l'expansion spectaculaire des programmes d'assouplissement quantitatif à la Banque centrale européenne et à la Banque d'Angleterre au cours des 36 dernières heures, ont également soutenu les marchés européens.
À 12h20, l'indice du dollar qui suit le billet vert par rapport à un panier de devises des marchés développés a baissé de 0,7% à 102,85. Il est cependant toujours en hausse de 4,2% sur la semaine.
4. Les actions se redressent avant l'expiration des contrats à terme et des options
L'atténuation des tensions sur les marchés de financement a permis aux marchés boursiers mondiaux de rebondir fortement. Les marchés boursiers américains devraient ouvrir en hausse, avec les futures du Dow Jones 30 indiquant un gain de 2,1%. Le contrat à terme S&P 500 est en hausse de 2% et le contrat Nasdaq 100 de 3,1%.
En Europe, le contrat de référence Stoxx 600 a fortement rebondi pour atteindre une hausse de 3%, tandis qu'en Asie, le contrat chinois CSI 300 a clôturé en hausse de 1,3%.
Les mouvements du marché sont amplifiés par le fait que la plupart des contrats de mars des principaux produits à terme et options du monde expirent vendredi - l'effet habituel des "quatre sorcières".
5. Le Pétrole bondit suite aux rapports sur une régulation US de la production
Les futures sur le pétrole brut ont bondi suite à un rapport du Wall Street Journal alléguant que les États-Unis imposent des quotas de production aux entreprises nationales. A 12h20, le brut américain était en hausse de 2,7% à 26,62$, tandis que le Brent était en hausse de 2,8% à 29,27$ le baril.
Les États-Unis ont l'habitude de réglementer la production par l'intermédiaire de la Texas Railroad Commission depuis avant la Seconde Guerre mondiale, mais ont abandonné cette pratique il y a près de 50 ans.
Le WSJ a signalé que les États-Unis pourraient faire pression sur l'Arabie Saoudite et la Russie pour limiter leur production, avec la menace de sanctions directes, visant cette dernière en particulier.
Bloomberg a indiqué que le président Vladimir Poutine considère la guerre des prix initiée par l'Arabie Saoudite comme un "chantage" et refuse de céder. Le budget de la Russie est conçu pour s'équilibrer à un prix de 40$ le baril, alors que l'Arabie Saoudite et la plupart des producteurs de l'OPEP ont besoin d'un prix beaucoup plus élevé pour répondre à leurs besoins budgétaires.