Le dollar a continué de se renforcer pendant la séance asiatique. L'EURUSD a fortement reculé à 1.2440 à l'ouverture, sous l'effet du déclenchement des stratégies de trading technique sur la cassure des 1.2500. Il a cependant réussi à effacer la majeure partie de ses pertes initiales pour revenir à 1.2492. L'USDJPY est resté confiné entre 112.60 et 112.99, sans parvenir à briser la résistance à la hausse. L'AUDUSD s'est replié à 0.8702 dans le sillage du PMI chinois et des données sur les permis de construire australiens. Même tendance sur les marchés des changes émergents, où le billet vert affiche une hausse généralisée. En Asie, le KRW et le MYR ont essuyé les plus mauvaises performances. Les traders seront focalisés sur le RUB à l'ouverture des échanges européens. L'Asie boursière évolue en ordre dispersé. Tokyo est fermé. Le Hang Seng a lâché -0.41%, tandis que le Shanghai Composite a pris 0.40%. En ce moment, les futures sur S&P se situent légèrement dans le rouge de 0.2%.
Peu de nouvelles ont rythmé le week-end. Sur le front politique, la chancelière allemande a prévenu le Premier ministre britannique David Cameron que toute modification du principe de libre circulation l'inciterait à envisager l'hypothèse d'une sortie du Royaume-Uni de l'UE. D'après Der Spiegel, Angela Merkel a clairement indiqué que toute tentative de restreindre l'immigration en provenance des Etats membres de l'UE conduirait au retrait du soutien de l'Allemagne au maintien du Royaume-Uni dans l'Union. Cela nous semble être la première escarmouche d'une bataille qui finira par briser l'UE. Le Royaume-Uni s'inquiète du flot de migrants, comme l'atteste l'audience croissante d'Ukip, alors que l'Allemagne pourrait être le pays le plus touché par un éventuel changement brutal des tendances de l'immigration. Si les marchés n'ont pas réagi à cette joute verbale, cette question focalisera l'attention à l'approche du référendum sur l'appartenance du Royaume-Uni à l'EU en 2017.
Le PMI manufacturier chinois est tombé à 50.8 en octobre, contre 51.1 en septembre et 51.2 de consensus. Le plus fort recul est essuyé par le sous-indice des nouvelles commandes (51.6). Le PMI non-manufacturier a chuté à un plus bas de neuf mois, soit 53.8 contre 54.0 en septembre. Globalement, la baisse régulière des PMI fait apparaître une limitation du champ de progression de la production. Ailleurs en Asie, les permis de construire australiens se sont effondrés de 11.0%m/m, contre -1.0% attendu.
La séance européenne sera animée par le PMI manufacturier final de la ZE, le PMI manufacturier britannique, le PMI manufacturier suédois, le PMI manufacturier suisse et l'IPC turc. Aux Etat-Unis, les traders suivront l'ISM manufacturier, ainsi que les discours du président de la Fed de Chicago, Charles Evans (membre non-votant, "colombe") et du président de la Fed de Dallas, Richard Fisher (membre votant, "faucon").
Idée de trade Swissquote SQORE :
Modèle de tendance devises G10 : vendrel'AUDUSD à 0.8747.