ContourGlobal, un groupe américain actif dans le secteur de l’énergie et coté depuis la fin de l’année dernière à la Bourse de Londres, vient de solliciter le marché de la dette en euro pour un total de 750 millions.
Il a émis une première souche obligataire d’une taille de 450 millions, à échéance 1er août 2023 et au coupon de 3,375%. La seconde a permis de collecter 300 millions, à rembourser au plus tard le 1er août 2025. Elle est rémunérée par un coupon de 4,125%. Elles ont été émises par ContourGlobal Power Holdings, une structure du groupe.
Ces obligations sont déjà disponibles sur le marché secondaire, à 100,50 % du nominal chacune, ce qui donne un rendement de 3,27% pour l’obligation 2023 et un rendement de 4,59% pour la souche 2025.
Précisons que l’émetteur dispose de la faculté de racheter sa dette par anticipation (« call ») en août 2020 à 101,69% pour l’emprunt 2023 et en août 2021 à 102,06% pour l’obligation 2025.
Négociables par 100.000 euros en nominal, les emprunts ne bénéficient d’aucun rating et le coupon est versé sur base semestrielle.
Quelques mots sur l’émetteur
Fondée en 2005, ContourGlobal est une plate-forme mondiale de production d’énergie éolienne, solaire et hydroélectrique. Elle s’appuie également sur des ressources plus classiques comme le gaz naturel et le charbon pour fournir ses clients à travers le monde.
La compagnie, qui est présente dans 18 pays et sur trois continents, exploite une centaine de sites de production d’énergie totalisant une capacité installée de 4.312 mégawatts. Elle cible avant tout les marchés mal desservis.
Elle a réalisé un chiffre d’affaires de 1,02 milliard de dollars en 2017 et un résultat opérationnel de 513 millions. Son dernier rapport annuel est disponible via ce lien URL.