Schaeffler, fournisseur mondial de l'industrie automobile et industrielle, a placé avec succès deux nouveaux emprunts, pour un volume total de 1,5 milliard d'euros. Les obligations sont désormais disponibles sur le marché secondaire.
Forte demande
La demande des investisseurs a dépassé plusieurs fois l’offre, a souligné le groupe allemand.
L’engouement semble se confirmer sur le marché secondaire avec des prix bien orientés. Pour ne citer qu’elle, l’obligation Schaeffler AG d’une maturité égale au 12 octobre 2028 et d’un coupon de 3,375% peut être achetée sur le marché secondaire à 100,58% du nominal. L’investisseur bénéficie ainsi d’un rendement de 3,29%, en ligne avec le rating "BB+" (la meilleure note de la catégorie "High yield") chez Standard & Poor’s (S&P).
Les fonds sont destinés à refinancer de manière proactive des emprunts existants et repousser la prochaine échéance majeure à l’année 2024, a expliqué le directeur financier Klaus Patzak.
Coupon de 3,375%
Schaeffler dont le rating a été dégradé d’un cran par S&P l’été dernier a toutefois dû offrir un coupon "attractif". La nouvelle souche obligataire à huit ans offre par exemple un coupon de 3,375% alors que l’année dernière le groupe basé à Herzogenaurach s’était financé sur huit ans, en proposant une rémunération de 2,375% pour son obligation à échéance 2027.
Quoi qu’il en soit, avec cette levée de fonds, l’équipementier automobile se donne aussi de la latitude pour mettre en œuvre son plan de transformation. Schaeffler entend réorganiser ses activités pour répondre aux nouveaux développements technologiques, en se focalisant notamment sur l’électromobilité (les moyens de transport utilisant partiellement ou totalement l’énergie électrique), la digitalisation et l’industrie 4.0 (la nouvelle façon d’organiser les moyens de production).
A propos de Schaeffler
Avec ses composants de précision et ses systèmes destinés aux moteurs, boîtes de vitesses et châssis ainsi que ses solutions de roulements pour un grand nombre d’applications industrielles, le groupe Schaeffler sert le secteur automobile, mais pas seulement. Il est aussi un fournisseur de l'aéronautique, du transport ferroviaire, des machines-outils et de l'éolien.
Elle dispose, à travers ses 170 sites répartis dans 50 pays, d’un réseau mondial d’unités de production, de centres de recherche et de développement et de sociétés de commercialisation.
En 2019, l’entreprise a réalisé un chiffre d’affaires de 14,4 milliards d’euros. Fort de ses quelque 86.200 collaborateurs dans le monde entier, Schaeffler, dont la capitalisation boursière tourne autour des 945 millions d’euros, compte parmi les plus grandes entreprises technologiques européennes familiales.
Avec près de 2.400 demandes de brevet en 2019, Schaeffler se hisse à la deuxième entreprise allemande la plus innovante, selon l’office allemand des brevets et des marques (DPMA).