Les marchés actions évoluent en ordre dispersé ce matin. Le Nikkei grappille 0.02% et se trouve en plein milieu de son range à un mois. Après la troisième réduction des taux d'intérêt de la PBoC en six mois, le Shanghai Composite s'apprête à clôturer en territoire positif pour la troisième séance d'affilée (+1.44%). Le Hang Seng lâche -0.53%, tandis que Sydney a gagné 0.88% sur la publication de prêts au logement supérieurs aux prévisions à 1.6% m/m contre 1% attendu, ce qui confirme la poursuite de la forte augmentation du marché immobilier australien. L'abaissement des taux de la RBA de 25 pb à 2% mercredi dernier n'aidera pas à atténuer les pressions. La RBA a cependant annoncé qu'elle travaillait avec les autorités de régulation pour évaluer et contenir l'éventuelle survenue de risques dans ce secteur. En Inde, le Sensex se replie de 1.62%.
De retour au-dessus des 120, l'USD/JPY teste actuellement la résistance des 120.18 (Fibonacci à 50% de la baisse de mars). Il se traite dans le range 118-122 depuis mars. L'AUD/USD n'a guère bougé au cours des dernières 24h et il campe toujours sur le support des 0.7869/84 (Fibonacci à 50% du rebond d'avril). L'aussie reste toutefois dans son canal de tendance haussière et aura besoin d'un nouveau coup de pouce pour casser les résistances suivantes à 0.8030 et 0.8076 (précédents plus hauts). Le kiwi a consolidé autour des 0.7360 pendant la séance asiatique, après avoir enfoncé le seuil psychologique des 0.74. Le prochain support se situe à 0.7192 (plus bas du 11 mars).
Le marché de la dette souveraine américaine a subi des ventes massives hier à New York. Le rendement des Treasuries à 10 ans a bondi de 15 pb à 2.28%, avant de grimper à 2.30% en Asie. Depuis hier, le rendement à 30 ans s'est envolé de 19 pb à 3.07%, et celui à 5 ans a pris 14 pb à 1.61%. En Europe, le rendement du Bund à 5 ans est monté de 4 pb à 0.11% après le remboursement lundi des 750 milliards d'euros dus par la Grèce au FMI.
L'EUR/USD a rebondi de 70pips sur son point bas d'hier. Le GBP/USD a franchi la solide résistance des 1.5552 (plus haut du 26 février) pour inscrire un nouveau pic de 4 mois à 1.5613. Nous restons haussiers sur la livre, le cross étant sur le point de valider la cassure des 1.5569 (niveau Fibonacci long terme à 38.2% de la baisse de juillet 2014 – avril 2015). L'EUR/GBP efface ses pertes et teste la résistance des 0.7193 causée par le niveau Fibonacci à 61.8%. Côté baisse, le cross trouvera un support sur 0.7120 (plus bas multiples), puis sur 0.7014. Les futures européens s'affichent en rouge : FTSE -0.44%, DAX -0.97%, CAC -0.81% et SMI -0.62%.
L'USD/CHF se replie ce matin, après avoir effacé dans la nuit les gains engrangés hier. Il se négocie autour des 0.9310 et devrait trouver un support sur 0.93. Toutefois, le récent affaiblissement du dollar permettra au franc de casser aisément ce support. Bien soutenu sur les 1.0390 (plus bas du 2 avril), l'EUR/CHF évolue à la hausse.
Aujourd'hui, les traders suivront l'IPC suédois, la production industrielle et manufacturière britannique, la production industrielle indienne et l'IPC-FIPE brésilien.