Début juillet, le Groupe immobilier UBM AG plaçait de la dette à 5 ans. Cet emprunt est désormais disponible sur le marché secondaire. La coupure minimale s’élève à 500 euros.
Le promoteur immobilier autrichien UBM AG (UM Realitaetenentwicklung AG, pour être précis) a levé un total de 160 millions d’euros à échéance 9 juillet 2019. Ce résultat est supérieur aux attentes de l’entreprise. Celle-ci s’était fixé un objectif minimum de 150 millions d’euros, avec la possibilité de monter à 200 millions d’euros.
Si le coupon est fixe à hauteur de 4,875% durant 5 ans, le rendement actuel s’élève cependant à 4,71%. En effet, les derniers prix observés sur le marché secondaire tournent autour de 100,70% du nominal. Il s’agit aussi en quelque sorte des premiers prix puisque l’obligation a été concrètement émise le 9 juillet dernier. En parallèle, le montant des intérêts courus à débourser pour se positionner sur le titre reste limité.
L'emprunt ne bénéficie d'aucun rating.
De la brique au développement immobilier
Fondé en 1873, le Groupe autrichien a démarré comme producteur de briques. Il a par la suite cédé cette activité en 1990 à Wienerberger, pour se focaliser sur le développement immobilier en Autriche, principalement à Vienne. Le Groupe s’est alors étendu à l’international, en Europe centrale et en Europe de l’Est. Il est désormais aussi présent en Allemagne, en France et en Suisse.
UBM AG développe, construit et gère des immeubles de bureaux, des hôtels, mais également des immeubles destinés au secteur industriel, de la logistique ou encore des soins de santé. Le Groupe est aussi présent dans le secteur de l’immobilier résidentiel, par le biais d’immeubles à appartements. Ces activités sont développées pour compte propre, mais elles peuvent l’être également pour compte de tiers, comme des investisseurs institutionnels par exemple.
Le Groupe UBM AG a réalisé un chiffre d’affaires de 287 millions d’euros en 2013.