Oblis vous dévoile quelques-unes des opérations dans le pipeline du marché primaire obligataire. Certaines de celles-ci pourraient être bouclées assez rapidement. À noter que les obligations récemment émises sont reprises dans notre sélection.
ELECTROLUX - L'entreprise suédoise d'électroménager aspire visiblement à lever des fonds sur le marché primaire. Sur base des informations disponibles, l'emprunt aurait une taille comprise entre 500 millions et un milliard d'euros et une durée de huit ans. Les autres détails, comme le coupon, la coupure ou le prix d'émission ne sont pas connus au stade actuel. Fondé il y a plus de 100 ans, Electrolux figure parmi les leaders mondiaux dans le petit et le gros électroménager. Le groupe est présent sous les marques Electrolux, AEG et Frigidaire. Grâce à celles-ci, il vend 60 millions de produits ménagers par an, sur environ 120 marchés.
TELEKOM SRBIJA - L'entreprise de télécommunications active en Serbie, Telekom Srbija se verrait bien emprunter quelques liquidités en euro, selon des informations Bloomberg. Un emprunt d'une taille de 500 millions serait ainsi à l'étude. Il n'y a pas d'autres informations disponibles au stade actuel. Telekom Srbija est aux mains des autorités serbes. Le groupe propose des services d'accès internet, d'accès au câble et de téléphonie fixe et mobile.
CARVANA - Le détaillant de voitures d'occasion en ligne basée à Tempe, en Arizona, est de son côté plus avancée dans ses opérations obligataires. En effet, elle procède depuis plusieurs jours au placement d'un emprunt de 3,275 milliards de dollars, échéant le 1er mai 2030 et affichant un coupon de 10,25%. L'opération qui est en passe d'être bouclée servira à financer l'acquisition de l'entreprise d'enchères automobiles Adesa pour 2,2 milliards de dollars. Le solde servira aux objectifs généraux de l'entreprise, dont le fonds de roulement.
ENN ENERGY - L'un des plus grands opérateurs privés de gaz en Chine souhaite lever des fonds en dollar. Il a dans ce contexte débuté des rencontres avec des investisseurs potentiels depuis le 5 mai. Par ailleurs, une série d'institutions bancaires ont été mandatées pour s'occuper du carnet d'ordres. L'emprunt ainsi émis aurait le statut de "Green bond" ou "Obligation verte". Fitch Rating a assigné une notation "BBB+" (Investment grade) à l'opération.
CVC (La Liga) - Selon des informations Bloomberg, un groupe d'institutions bancaires emmenées par Goldman Sachs (NYSE:GS) a démarré le placement d'un emprunt obligataire "High yield" de 850 millions d'euros. But de l'opération: soutenir l'investissement du fonds de private CVC Capital Partners dans le football espagnol. Plus précisément, CVC souhaite investir un total de 2 milliards d'euros dans La Liga, le championnat d’Espagne de l’élite du football. CVC investirait via une entité destinée à gérer les revenus de diffusion de l'une des plus importantes compétitions de football en Europe. Selon Bloomberg, l'opération serait libellée en deux tranches, l'une à taux fixe, l'autre à taux variable.
EL SALVADOR - L'emprunt obligataire adossé au bitcoin que souhaite placer le Salvador se fait attendre. Et la situation semble se compliquer pour le pays qui a vu sa notation souveraine récemment dégradée de deux crans par Moody's. Le rating passe ainsi de "Caa1" à "Caa3", en raison "d'une importante probabilité de défaut". La perspective de la nouvelle note est négative, a ajouté l’agence de notation.