Vendredi, les analystes de B.Riley ont maintenu leur recommandation d'achat et leur objectif de cours de 51,00$ pour Arrowhead Pharma (NASDAQ:ARWR), soulignant le potentiel de l'action.
Les analystes de la firme ont mis en avant la position dominante d'Arrowhead sur le marché des thérapies siARN, en particulier dans les catégories thérapeutiques cardiovasculaires-métaboliques, pulmonaires et SNC/musculaires.
Ils ont souligné que malgré la sous-performance de l'action au fil des ans, les progrès de l'entreprise et les récentes améliorations du bilan, prolongeant la trésorerie jusqu'en 2028, ne sont pas reflétés dans sa valeur boursière actuelle.
Les analystes ont mis en lumière l'examen réglementaire en cours du programme phare d'Arrowhead, le siARN plozasiran ciblant APOC3, notant ses avantages potentiels suite à l'approbation récente par la FDA d'un médicament similaire, Tryngolza, par IONS. Ils estiment que l'approbation de Tryngolza, qui inclut une large couverture de la population de patients et aucune exigence de surveillance sévère du traitement, pourrait être indicative d'un résultat favorable pour le plozasiran.
L'approbation de Tryngolza s'est également accompagnée d'un prix plus élevé que prévu de 595.000$ par patient et par an, suggérant une possible hausse des estimations de ventes de produits aux États-Unis pour les traitements d'Arrowhead, en supposant une identification efficace des patients et une couverture par les payeurs. Cependant, ils anticipent également des ajustements potentiels des prix à long terme pour une population de patients plus large.
Les analystes de B.Riley ont également mentionné plusieurs catalyseurs à venir pour Arrowhead au cours de l'exercice 2025 qui pourraient avoir un impact significatif sur sa valeur d'entreprise, actuellement de 1,4 milliard de dollars. Ces catalyseurs comprennent les résultats de phase I pour les programmes contre l'obésité ARO-INHBE et ARO-ALK7, les premiers résultats de preuve de concept sur la sécurité et l'engagement de la cible pour les programmes en partenariat avec SRPT sur DM1 et DUX4, les données de la cohorte d'asthme à FeNO élevé ARO-RAGE, et l'essai CVOT de phase III entièrement recruté pour l'olpasiran, en partenariat avec AMGN.
Ils ont également noté qu'Arrowhead pourrait recevoir plus de 700 millions de dollars en paiements d'étapes de la part d'AMGN, en fonction du succès de l'essai olpasiran et des données d'événements de phase III du pelacarsen de NVS.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.