Lundi, BofA Securities a affiché sa confiance dans la société de santé numérique Hims & Hers (NYSE:HIMS), augmentant l'objectif de cours de 23 à 25 USD, tout en maintenant une recommandation d'achat sur l'action.
L'analyse de la firme a souligné que malgré un ralentissement de la croissance des ventes en glissement annuel en septembre, selon Bloomberg Second Measure, la croissance globale des ventes pour le troisième trimestre signale un potentiel de hausse de 5 à 8 % par rapport aux estimations de revenus du consensus Visible Alpha. Cette projection tient compte d'un report de 10 à 20 % des ventes de GLP-1, ce qui se traduit par environ 8 à 16 millions USD de ventes différées.
Les données indiquent également que la croissance de base de l'entreprise, hors ventes de GLP-1, est stable ou en accélération. Notamment, la valeur moyenne des transactions a diminué d'environ 2 % d'un mois sur l'autre.
Ce changement suggère une possible baisse des contributions de GLP-1 pour septembre ou une préférence des clients pour des durées d'abonnement plus courtes. Si la diminution est due à des contributions plus faibles de GLP-1, cela pourrait signifier des tendances positives dans la croissance de base de l'entreprise.
Cependant, l'analyste a averti que le paysage concurrentiel pour les contributions de GLP-1 devrait être étroitement surveillé, car une baisse continue dans les mois à venir pourrait mettre en péril les estimations du quatrième trimestre. Malgré ces préoccupations, la force observée dans les domaines d'activité de base de l'entreprise a conduit à une position optimiste de l'analyste.
En conclusion, tout en reconnaissant l'incertitude entourant la longévité de l'opportunité composée de GLP-1, la firme reste encouragée par la performance de l'activité de base de l'entreprise. L'objectif de cours relevé est basé sur un multiple à terme de 27 fois l'EBITDA estimé pour l'année civile 2025, une augmentation par rapport au multiple précédent de 25 fois.
Dans d'autres nouvelles récentes, Hims & Hers Health, Inc. a rapporté une augmentation de 52 % de son chiffre d'affaires au deuxième trimestre 2024 en glissement annuel, atteignant 316 millions USD, et un EBITDA ajusté de 39 millions USD. La société a également élargi sa portée sur le marché en émettant 976.341 actions ordinaires de classe A à Nivagen Pharmaceuticals, Inc., dans le cadre de l'acquisition de MedisourceRx.
Au milieu de ces développements, Hims & Hers fait face à des changements réglementaires alors que la FDA réévalue la disponibilité du tirzépatide, un médicament précédemment sur sa liste de pénurie. Truist Securities et Canaccord Genuity ont maintenu leurs recommandations respectives de Conserver et d'Achat sur Hims & Hers, citant la décision de la FDA et le potentiel des médicaments GLP-1 composés de l'entreprise.
Malgré cela, Citi a maintenu une position neutre suite à la décision de la FDA, qui pourrait avoir un impact sur les plans futurs de Hims & Hers. Ces développements récents reflètent la situation dynamique entourant Hims & Hers alors qu'elle navigue dans les changements réglementaires et les opportunités du marché.
Perspectives InvestingPro
Les données récentes d'InvestingPro renforcent les perspectives optimistes de BofA Securities sur Hims & Hers (NYSE:HIMS). La capitalisation boursière de l'entreprise s'élève à 4,79 milliards USD, reflétant une forte confiance des investisseurs. Notamment, HIMS a démontré une croissance impressionnante de ses revenus, avec une augmentation de 50,15 % au cours des douze derniers mois au deuxième trimestre 2024, et une croissance trimestrielle encore plus forte de 51,82 % au deuxième trimestre 2024. Cela s'aligne avec la projection de l'analyste d'un potentiel de hausse par rapport aux estimations de revenus du consensus.
Les conseils InvestingPro soulignent que HIMS a été rentable au cours des douze derniers mois, les analystes prévoyant une rentabilité continue cette année. Cela soutient la position positive sur la performance de l'activité de base de l'entreprise. De plus, le fort rendement de l'entreprise au cours du dernier mois (35,89 %) et le rendement significatif au cours de la dernière semaine (8,05 %) indiquent un enthousiasme croissant des investisseurs, possiblement motivé par la trajectoire de croissance robuste de l'entreprise.
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Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.