Lundi, Craig-Hallum a maintenu sa recommandation d'achat sur les actions de Backblaze Inc (NASDAQ:BLZE) et a relevé son objectif de cours à 11,00$ contre 10,00$ précédemment. L'analyse de la firme indique une sous-évaluation significative de l'entreprise basée sur ses multiples d'EBITDA et de chiffre d'affaires par rapport à sa croissance et sa position sur le marché.
L'analyste a souligné la récente croissance de 27% du chiffre d'affaires de Backblaze et la trajectoire anticipée vers un point d'équilibre du flux de trésorerie disponible d'ici mi-2025. Malgré la complexité de comparer les produits en raison des structures tarifaires complexes des concurrents, notamment les Hyperscalers, l'offre de stockage cloud B2 de Backblaze est considérée comme ayant un avantage concurrentiel en termes de rapport coût-efficacité et de performance.
Backblaze a été reconnue pour sa capacité à concurrencer sur le marché du stockage cloud, qui est difficile à pénétrer pour les Hyperscalers sans risquer leur activité existante. Le leadership de l'entreprise a été renforcé par des nominations clés de dirigeants, qui devraient stimuler la croissance dans les années à venir.
La firme a également noté l'augmentation des marges brutes et d'exploitation de Backblaze, indiquant une offre de produits différenciée. La fidélité des clients se reflète dans le taux élevé de rétention brute de l'entreprise, dans les bas 90%. Les comparaisons avec les pairs du stockage public suggèrent que Backblaze pourrait atteindre des marges de flux de trésorerie disponible tout aussi élevées à mesure qu'elle se développe.
En résumé, la position de Craig-Hallum reflète la confiance dans l'opportunité de marché de Backblaze, ses offres de produits et les améliorations stratégiques de son leadership. La firme affirme que la perception du marché de Backblaze n'est pas totalement alignée avec les fortes performances et le potentiel de l'entreprise, ce qui a conduit à la décision de relever l'objectif de cours de l'action à 11,00$ tout en réitérant une recommandation d'achat.
Dans d'autres nouvelles récentes, Backblaze a dépassé les attentes du deuxième trimestre, rapportant une augmentation de 27% de son chiffre d'affaires et marquant son troisième trimestre consécutif de rentabilité. Le segment B2 Cloud Storage de l'entreprise a connu une hausse significative de 43% de son chiffre d'affaires. De nouvelles nominations de dirigeants ont été annoncées, notamment Jason Wakeam en tant que Chief Revenue Officer et Marc Suidan en tant que CFO.
La trajectoire de croissance de l'entreprise reste positive, avec une augmentation notable des comptes clients importants et un taux de rétention net du chiffre d'affaires de 114%. Backblaze a relevé ses prévisions de chiffre d'affaires annuel entre 126,5 millions et 128,5 millions de dollars, montrant sa confiance dans sa croissance continue, en particulier dans son activité B2 Cloud Storage, qui devrait croître de 40%.
Les développements récents incluent également le lancement de B2 Live Read, un nouveau service cloud. L'entreprise prévoit un chiffre d'affaires au troisième trimestre entre 32,4 millions et 32,8 millions de dollars. Backblaze est en bonne voie pour atteindre le point d'équilibre de l'utilisation totale de trésorerie d'ici mi-2025 et devenir positif en flux de trésorerie disponible peu après. Ces mises à jour factuelles fournissent des indications sur les performances récentes de l'entreprise et ses attentes futures.
Perspectives InvestingPro
Les données récentes d'InvestingPro ajoutent de la profondeur à la perspective haussière de Craig-Hallum sur Backblaze Inc (NASDAQ:BLZE). La capitalisation boursière de l'entreprise s'élève à 314,79 millions de dollars, avec une solide croissance du chiffre d'affaires de 24,02% sur les douze derniers mois au deuxième trimestre 2024. Cela s'aligne avec l'observation de l'analyste concernant la croissance de 27% du chiffre d'affaires de Backblaze et soutient la vision d'une entreprise sur une trajectoire ascendante.
Les conseils InvestingPro soulignent que 4 analystes ont révisé à la hausse leurs prévisions de bénéfices pour la période à venir, indiquant potentiellement une confiance croissante dans les performances financières de Backblaze. Cela corrobore la position positive de Craig-Hallum sur les perspectives futures de l'entreprise.
De plus, le fort rendement sur le dernier mois et les trois derniers mois, comme noté par InvestingPro, reflète la reconnaissance croissante par le marché du potentiel de Backblaze, que l'analyste suggère être encore sous-évalué.
Cependant, les investisseurs doivent noter que Backblaze opère avec un niveau modéré de dette et n'était pas rentable sur les douze derniers mois, avec un résultat d'exploitation ajusté de -47,27 millions de dollars. Cela souligne l'importance de la trajectoire de l'entreprise vers le point d'équilibre du flux de trésorerie disponible d'ici mi-2025, comme souligné dans le rapport de l'analyste.
Pour une analyse plus complète, InvestingPro offre des conseils et des points de données supplémentaires qui pourraient fournir plus d'informations sur la santé financière et la position sur le marché de Backblaze.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.