Devon Energy (NYSE:DVN) a annoncé aujourd'hui qu'elle avait convenu d'acheter les activités de Grayson Mill Energy dans le bassin de Williston à la société de capital-investissement EnCap pour un montant total de 5 milliards de dollars, ce qui constitue une avancée importante dans le secteur de l'énergie. La transaction, qui se compose de 3,25 milliards de dollars en espèces et de 1,75 milliard de dollars en actions Devon Energy, vise à tirer parti des valorisations élevées des actions de la société pour étendre ses propriétés foncières.
L'acquisition devrait renforcer la stratégie multi-bassins de Devon, comme l'ont indiqué les dirigeants de la société lors d'une conférence téléphonique. Malgré cette nouvelle, les actions de Devon Energy ont chuté de 1,7 % au début de la journée, dans un contexte de baisse généralisée des prix du pétrole brut.
Le secteur américain de l'énergie a connu une vague de consolidation, avec des transactions totalisant 250 milliards de dollars en 2023. Cette tendance s'est poursuivie cette année, les entreprises cherchant activement à investir leurs capitaux et à accroître leurs ressources. Les sociétés de capital-investissement telles qu'EnCap ont trouvé le moment opportun pour céder des actifs. EnCap a notamment vendu les actifs de schiste de XCL Resources pour environ 2 milliards de dollars en juin.
Au début du mois de janvier, des rapports ont fait état de l'intention d'EnCap de vendre Grayson Mill, un opérateur important dans la région des schistes de Bakken dans le Dakota du Nord, le Montana et le bassin de la rivière Powder dans le Wyoming.
L'opération, qui devrait être finalisée d'ici la fin du troisième trimestre, devrait permettre d'ajouter environ 500 nouveaux puits au portefeuille de Devon, principalement dans la région de Bakken, et d'ajouter 307 000 acres nettes supplémentaires aux avoirs de la société dans le bassin de Williston. Cette expansion devrait prolonger la durée de vie des stocks de la société d'une dizaine d'années.
Devon Energy prévoit que sa production passera à 765 000 barils équivalent pétrole par jour (boepd), contre 664 000 boepd actuellement.
L'analyste Neal Dingmann de Truist Securities a déclaré que, malgré le coût élevé de l'opération, l'inclusion d'un plan de forage à trois plates-formes dans la région de Bakken et d'actifs intermédiaires devrait permettre aux actionnaires de bénéficier d'un rendement supplémentaire, principalement par le biais de rachats d'actions.
Dans le cadre de cette acquisition, le conseil d'administration de Devon prévoit d'augmenter le programme de rachat d'actions de la société de 67 %, visant un total de 5 milliards de dollars de rachats d'ici le milieu de l'année 2026. En outre, la société prévoit que l'acquisition de Grayson Mill contribuera à une augmentation de ses dividendes à partir de 2025.
Reuters a contribué à cet article.Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.