Selon l'agence Bloomberg, Numericable va rembourser de manière anticipée son emprunt obligataire 4,875% - 2019, d’une taille de 2,4 milliards de dollars.
Dans le prospectus d’émission, l’opérateur s’était réservé le droit de rembourser de manière anticipative son obligation. La première date de « call » était fixée au 15 mai 2016 à un prix de 103,656%.
Pour les investisseurs qui détiennent cette obligation et qui souhaitent rester investis sur le même émetteur, Numericable a émis la semaine passée un nouvel emprunt remboursable en 2026, rémunéré par un coupon de 7,375%.
Sur le marché secondaire, il faut compter sur un cours de 101,30% du nominal pour pouvoir acheter l'obligation, de quoi tabler sur un rendement annuel de 7,20%. L’investissement est fixé à 200.000 dollars en nominal (risque de change).
Filiale d’Altice (AS:ATCE), Numericable est un émetteur spéculatif aux yeux de l’agence de notation Moody’s, qui lui attribue un rating B1.