Lundi, UBS a commencé la couverture des actions de Brookfield Asset Management Inc (BAM/A:CN) (NYSE: BAM), attribuant une recommandation d'achat et fixant un objectif de cours à 92,00 C$.
Avec une capitalisation boursière actuelle de 87,61 milliards de dollars et un cours proche de son plus haut sur 52 semaines de 59,58 $, la firme est optimiste quant à l'avenir de Brookfield, soulignant les conditions favorables pour les grands gestionnaires d'actifs privés et prédisant une période à venir de croissance accélérée des revenus liés aux frais (FRE).
Cette croissance est attendue à mesure que les activités de collecte de fonds augmentent et que les marchés des capitaux s'améliorent. Les données d'InvestingPro révèlent 12 facteurs d'investissement clés pour BAM, incluant de solides indicateurs de performance récente et de croissance.
L'analyste a exprimé une grande confiance dans la capacité de Brookfield à atteindre ses objectifs sur cinq ans, suggérant même qu'il pourrait y avoir un potentiel de dépassement de leurs projections de croissance à deux chiffres élevés. Le rendement impressionnant de 56,59% de l'entreprise au cours de l'année écoulée soutient cette perspective optimiste.
Ce potentiel est attribué à plusieurs facteurs : un taux de croissance annuel composé (TCAC) prévu de 24% des revenus liés aux frais jusqu'à l'exercice 2026, la transition des actifs d'assurance gérés vers des stratégies à frais plus élevés, et la diversification des canaux de collecte de fonds pour inclure des solutions d'assurance et de gestion de patrimoine privé. Ces stratégies pourraient permettre à Brookfield de générer entre 100 milliards et 150 milliards de dollars de formation de capital annuellement.
Avec un ratio P/E de 51,3x et un ratio prix/valeur comptable de 7,54x, UBS estime que la trajectoire de croissance de Brookfield sera de plus en plus reconnue à mesure que l'entreprise continue d'étendre son activité de crédit et réalise des progrès visibles vers ses objectifs opérationnels.
Selon l'analyse de juste valeur d'InvestingPro, l'action montre un potentiel de hausse par rapport aux niveaux actuels. Les perspectives de la firme sont basées sur la conviction que Brookfield Asset Management est bien positionnée pour capitaliser sur la demande croissante de gestion d'actifs privés et le rebond des marchés des capitaux. Pour des informations détaillées et l'accès au rapport de recherche Pro complet couvrant BAM et plus de 1 400 autres actions, visitez InvestingPro.
Dans d'autres actualités récentes, Brookfield Asset Management a connu une croissance financière substantielle, avec BMO Capital Markets et RBC Capital Markets qui ont tous deux relevé leurs objectifs de cours pour l'entreprise.
BMO Capital Markets a augmenté son objectif de cours à 50,00 $, maintenant une notation de Performance de marché, tandis que RBC Capital Markets a relevé son objectif à 68 $, conservant une notation Surperformance sur l'action. Ces ajustements reflètent la reconnaissance des fondamentaux commerciaux positifs de Brookfield et de ses progrès dans la collecte de fonds à travers diverses classes d'actifs.
La conférence téléphonique du T3 2024 de Brookfield a rapporté des entrées record de 135 milliards de dollars au cours de l'année écoulée, une augmentation de 23% du capital porteur de frais maintenant à 539 milliards de dollars, et une hausse des revenus liés aux frais de 14% à 644 millions de dollars. De plus, les bénéfices distribuables ont augmenté de 9% à 619 millions de dollars, et l'entreprise a déclaré un dividende du T3 de 0,38 $ par action.
La croissance stratégique de l'entreprise a été notée dans le crédit privé, l'infrastructure d'intelligence artificielle et la transition énergétique, particulièrement dans le secteur nucléaire suite à l'acquisition de Westinghouse.
En outre, Brookfield prévoit de doubler son activité à 1 billion de dollars de capital porteur de frais au cours des cinq prochaines années et transfère son siège social à New York. Ces développements récents soulignent la robuste performance financière de Brookfield et ses initiatives de croissance stratégique.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.