LUXEMBOURG - Millicom International Cellular S.A. (NASDAQ: TIGO) a conclu un accord définitif avec SBA Communications Corporation (NASDAQ: SBAC) concernant la vente et la cession-bail d'environ 7.000 tours dans cinq pays d'Amérique centrale. La transaction, évaluée à environ 975 millions$, comprend également un complément de prix conditionné à l'atteinte d'objectifs financiers spécifiques.
Les pays concernés par l'accord sont le Guatemala, le Honduras, le Panama, le Salvador et le Nicaragua. Cette décision stratégique s'inscrit dans le cadre du plan plus large de Millicom visant à optimiser l'efficacité opérationnelle et capitalistique, ce qui devrait positionner l'entreprise pour une croissance durable et une valeur actionnariale à long terme.
Parallèlement à la vente, les deux entreprises ont convenu d'un accord de construction sur mesure, qui verra SBA Communications construire jusqu'à 2.500 nouveaux sites, renforçant ainsi le partenariat. Cette expansion devrait améliorer la couverture réseau et les capacités de connectivité de Millicom dans la région.
Marcelo Benitez, PDG de Millicom, a souligné que ce partenariat constituait une "transaction historique sur les tours" et une composante essentielle de la stratégie de Millicom visant à libérer de la valeur pour les actionnaires en monétisant des actifs non essentiels. SBA Communications, par le biais de cette transaction, vise à devenir la principale entreprise de tours en Amérique centrale, a déclaré Brendan Cavanagh, président et PDG de SBA Communications.
La transaction est soumise aux approbations réglementaires habituelles et aux conditions de clôture, avec une finalisation prévue pour mi-2025. J.P. Morgan et Lazard Freres ont agi en tant que conseillers financiers de Millicom, tandis que Goldman Sachs & Co. LLC a conseillé SBA Communications. Le conseil juridique de Millicom a été assuré par Winston & Strawn LLP, et SBA Communications a été conseillé par Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP.
Millicom, un important fournisseur de services de télécommunications en Amérique latine, emploie environ 15.000 personnes et sert plus de 45 millions de clients avec des services mobiles et de fibre optique. SBA Communications est un propriétaire et opérateur indépendant d'infrastructures de communications sans fil avec un portefeuille s'étendant sur les Amériques, l'Afrique et les Philippines.
Ce rapport est basé sur un communiqué de presse.
Dans d'autres actualités récentes, Millicom International Cellular SA a fait l'objet de plusieurs développements importants. L'entreprise a rapporté une solide performance financière au deuxième trimestre, avec une augmentation organique de l'EBITDA de 20% et une hausse du flux de trésorerie disponible aux actionnaires à 268 millions$. Le chiffre d'affaires des services a augmenté de 5,5% en glissement annuel pour atteindre 1,36 milliard$, et l'EBITDA a progressé à 634 millions$, marquant une croissance de 23,1% en glissement annuel.
Scotiabank a relevé la note de l'action de Millicom de Sector Perform à Sector Outperform, augmentant l'objectif de cours à 37,30$, suite à une réduction significative des coûts de financement de Millicom et au potentiel d'un programme agressif de rachat d'actions. Les analystes de la banque ont également noté l'accord de fusion et acquisition en cours de Millicom en Colombie, d'une valeur de 2,4 milliards$.
En termes de changements de direction, Maxime Lombardini a été nommé président non exécutif par intérim du conseil d'administration, suite au départ de Mauricio Ramos. L'entreprise a également fait face à une offre de rachat d'Atlas Luxco, que le comité indépendant du conseil d'administration de Millicom a déconseillée, déclarant que l'offre sous-évaluait significativement l'entreprise. Ce sont les derniers développements dans l'histoire récente de l'entreprise.
Perspectives InvestingPro
L'accord récent de vente et de cession-bail de tours de Millicom International Cellular S.A. (NASDAQ: TIGO) s'aligne bien avec la trajectoire financière et la position sur le marché de l'entreprise. Selon les données d'InvestingPro, la capitalisation boursière de TIGO s'élève à 4,77 milliards$, reflétant sa présence significative dans le secteur des télécommunications.
La croissance du chiffre d'affaires de l'entreprise de 5,68% au cours des douze derniers mois jusqu'au deuxième trimestre 2024 indique une expansion régulière, qui pourrait être renforcée par la décision stratégique de monétiser des actifs non essentiels. Cette croissance est complétée par une solide marge bénéficiaire brute de 74,5%, démontrant l'efficacité opérationnelle de TIGO.
Un conseil InvestingPro souligne que le bénéfice net de TIGO devrait augmenter cette année, ce qui s'aligne avec la stratégie de l'entreprise visant à optimiser l'efficacité opérationnelle et capitalistique grâce à des transactions comme la vente des tours. De plus, un autre conseil InvestingPro note que l'action se négocie près de son plus haut sur 52 semaines, suggérant la confiance des investisseurs dans les décisions stratégiques de TIGO.
La valeur de l'accord de 975 millions$ représente une part importante de la capitalisation boursière de TIGO, soulignant l'importance de la transaction pour libérer de la valeur pour les actionnaires. Cette décision pourrait potentiellement améliorer la flexibilité financière de TIGO et soutenir son focus sur les opérations principales et l'expansion du réseau.
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Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.