Philip Morris International Inc. (NYSE:PM) a annoncé vendredi l'émission de 3 milliards de dollars d'obligations senior non garanties, dans le but de renforcer ses fonds généraux à des fins d'entreprise. Le géant du tabac, connu pour ses marques de cigarettes, a déclaré que le produit pourrait être utilisé pour des activités générales de l'entreprise, y compris le remboursement potentiel des emprunts existants dans le cadre de sa facilité de crédit à terme, le remboursement du papier commercial en circulation, ou pour répondre aux besoins en fonds de roulement.
L'offre, datée du 30 octobre 2024, se compose de quatre tranches avec des échéances variables : 750 millions de dollars d'obligations à 4,375% échéant en 2027, 750 millions de dollars d'obligations à 4,625% échéant en 2029, 750 millions de dollars d'obligations à 4,750% échéant en 2031, et 750 millions de dollars d'obligations à 4,900% échéant en 2034. Les intérêts sur ces obligations sont payables semestriellement, le premier paiement commençant le 1er mai 2025.
Les obligations, qui ont été vendues conformément à un accord de conditions avec plusieurs souscripteurs dirigés par BBVA Securities Inc. et BofA Securities, Inc., auront le même rang que la dette senior non garantie existante et future de Philip Morris. La société peut racheter les obligations à tout moment aux prix de rachat applicables, plus les intérêts courus et impayés. En outre, les obligations incluent certaines clauses qui limitent la capacité de Philip Morris à contracter des dettes garanties par des privilèges et à s'engager dans des transactions de cession-bail, avec des exceptions importantes.
La décision de Philip Morris d'émettre de nouvelles dettes intervient dans une période de faibles taux d'intérêt, offrant un moment opportun aux entreprises pour accéder au capital. L'offre a été faite dans le cadre d'un supplément au prospectus, daté du 30 octobre 2024, à la déclaration d'enregistrement de la société.
Perspectives InvestingPro
La récente émission de dette de 3 milliards de dollars de Philip Morris International s'aligne sur sa solide position financière et sa performance sur le marché. Selon les données d'InvestingPro, la société affiche une capitalisation boursière substantielle de 203,39 milliards de dollars et a démontré une croissance impressionnante de son chiffre d'affaires de 8,58% au cours des douze derniers mois jusqu'au troisième trimestre 2024. Cette trajectoire de croissance soutient la décision de l'entreprise de lever des capitaux supplémentaires à des fins générales de l'entreprise.
Les conseils InvestingPro soulignent que Philip Morris a augmenté son dividende pendant 16 années consécutives, reflétant un engagement envers les rendements pour les actionnaires. Ceci est particulièrement remarquable étant donné le rendement actuel du dividende de la société de 4,07%, qui pourrait attirer les investisseurs axés sur le revenu. De plus, Philip Morris opère avec un niveau modéré d'endettement, suggérant que cette nouvelle émission est peu susceptible d'avoir un impact significatif sur sa santé financière globale.
La forte position de marché de l'entreprise est davantage mise en évidence par son rendement total du prix de 56,98% au cours de l'année écoulée, indiquant une solide confiance des investisseurs. Pour les lecteurs intéressés par une analyse plus complète, InvestingPro offre 14 conseils supplémentaires qui pourraient fournir des perspectives plus approfondies sur les perspectives financières et la position sur le marché de Philip Morris International.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.