Mardi, CLSA a mis à jour ses perspectives concernant l'action de Sun Pharmaceutical Industries Ltd. (SUNP:IN), augmentant l'objectif de cours à 1.820 INR contre 1.720 INR précédemment, tout en maintenant une recommandation "Conserver" sur le titre. Cet ajustement fait suite aux résultats du deuxième trimestre de Sun Pharma, qui correspondent aux projections de CLSA, portés par une performance robuste sur le marché américain et des améliorations des ventes de gRevlimid.
Sun Pharma a enregistré une augmentation de 20,4% en glissement annuel de ses ventes en dollars américains aux États-Unis et une hausse de 11% de son activité en Inde, attribuée à une forte croissance des volumes dans toutes les catégories. La direction de l'entreprise a également révisé ses prévisions de dépenses en recherche et développement (R&D) pour l'exercice 2025 à 7%-8% du chiffre d'affaires, contre une estimation précédente de 8%-10%. Ce changement est dû à des retards dans le lancement des essais cliniques.
En réponse à cette mise à jour des prévisions de R&D et aux performances récentes, CLSA a légèrement revu à la hausse ses estimations de bénéfices pour Sun Pharma, en particulier pour les exercices 2025-2026. Cela s'explique principalement par la réduction anticipée des dépenses de R&D.
Le modèle de valorisation de la firme a été actualisé, passant des douze derniers mois (TTM) de juin 2026 aux TTM de septembre 2026, ce qui sous-tend le nouvel objectif de cours. Malgré l'augmentation de l'objectif de cours, CLSA maintient une recommandation "Conserver" sur Sun Pharmaceutical Industries Ltd., indiquant une position neutre sur l'évolution future du titre.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.